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監(jiān)理工程師年審在哪里辦理監(jiān)理工程師年審

　　福建中能電氣股份有限公司擬股權(quán)收購涉及的

　　深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司股東全部權(quán)益價(jià)值

　　評(píng)估說明

　　大學(xué)評(píng)估[2015]FZ0031號(hào)

　　廈門市大學(xué)資產(chǎn)評(píng)估土地房地產(chǎn)估價(jià)有限責(zé)任公司

　　二零一五年八月二十一日

　　深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司資產(chǎn)評(píng)估說明目錄

　　福建中能電氣股份有限公司擬股權(quán)收購涉及的

　　深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司股東全部權(quán)益價(jià)值

　　評(píng)估說明目錄

　　說明一：關(guān)于《資產(chǎn)評(píng)估說明》使用范圍的聲明 .............................................................................. 1

　　說明二：企業(yè)關(guān)于進(jìn)行資產(chǎn)評(píng)估有關(guān)事項(xiàng)的說明 .............................................................................. 2

　　說明三第一部分：評(píng)估對(duì)象與評(píng)估范圍說明 .................................................................................... 25

　　一、評(píng)估對(duì)象與評(píng)估范圍內(nèi)容 ........................................................................................................ 26

　　二、實(shí)物資產(chǎn)的分布情況及特點(diǎn) .................................................................................................... 27

　　三、無形資產(chǎn)情況 ............................................................................................................................ 28

　　四、表外資產(chǎn)情況 ............................................................................................................................ 28

　　五、引用其他機(jī)構(gòu)報(bào)告結(jié)論的情況 ................................................................................................ 28

　　說明三第二部分：資產(chǎn)核實(shí)情況總體說明 ........................................................................................ 29

　　一、資產(chǎn)核實(shí)的組織、實(shí)施時(shí)間和過程 ........................................................................................ 30

　　二、影響資產(chǎn)核實(shí)的事項(xiàng)及處理方法 ............................................................................................ 31

　　三、資產(chǎn)核實(shí)結(jié)論 ............................................................................................................................ 31

　　說明三第三部分：評(píng)估方法的選擇 .................................................................................................... 33

　　一、評(píng)估方法的選擇 ........................................................................................................................ 34

　　二、評(píng)估方法介紹 ............................................................................................................................ 35

　　說明三第五部分：資產(chǎn)基礎(chǔ)法評(píng)估技術(shù)說明 .................................................................................... 36

　　第一、流動(dòng)資產(chǎn)評(píng)估技術(shù)說明 ........................................................................................................ 37

　　第二、長(zhǎng)期股權(quán)投資評(píng)估技術(shù)說明 ................................................................................................ 46

　　第三、設(shè)備類資產(chǎn)評(píng)估技術(shù)說明 .................................................................................................... 49

　　第四、其他無形資產(chǎn)評(píng)估技術(shù)說明............................................................................................... 57

　　第五、賬面未記錄的無形資產(chǎn)評(píng)估技術(shù)說明 ............................................................................... 58

　　第六、非流動(dòng)資產(chǎn)其余科目評(píng)估技術(shù)說明 .................................................................................... 69

　　第七、負(fù)債評(píng)估技術(shù)說明 ................................................................................................................ 71

　　說明三第四部分：收益法評(píng)估說明 .................................................................................................... 78

　　一、收益法簡(jiǎn)介 ................................................................................................................................ 79

　　二、收益法評(píng)估假設(shè) ........................................................................................................................ 79

　　三、宏觀經(jīng)濟(jì)分析 ............................................................................................................................ 81

　　四、行業(yè)分析 .................................................................................................................................... 82

　　五、被評(píng)估單位的經(jīng)營(yíng)、資產(chǎn)、財(cái)務(wù)分析 .................................................................................... 96

　　六、財(cái)務(wù)信息預(yù)測(cè)的介紹及其分析 .............................................................................................. 102

　　七、評(píng)估計(jì)算及分析過程 .............................................................................................................. 109

　　八、收益法評(píng)估結(jié)論 ...................................................................................................................... 115

　　說明三第六部分：評(píng)估結(jié)論及其分析 .............................................................................................. 116

　　一、評(píng)估結(jié)論 .................................................................................................................................. 117

　　二、評(píng)估結(jié)果與賬面值比較變動(dòng)情況及原因 .............................................................................. 120

　　三、特別事項(xiàng)說明 .......................................................................................................................... 120

　　四、評(píng)估報(bào)告使用限制說明 .......................................................................................................... 122

　　廈門市大學(xué)資產(chǎn)評(píng)估土地房地產(chǎn)估價(jià)有限責(zé)任公司

　　深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司資產(chǎn)評(píng)估說明說明一

　　說明一：關(guān)于《資產(chǎn)評(píng)估說明》使用范圍的聲明

　　本評(píng)估說明僅供財(cái)產(chǎn)評(píng)估主管機(jī)關(guān)、企業(yè)主管部門審查資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告書、相

　　關(guān)監(jiān)管機(jī)構(gòu)和部門檢查評(píng)估機(jī)構(gòu)工作之用。除法律法規(guī)規(guī)定外，材料的全部或部

　　分內(nèi)容不得提供給其他任何單位和個(gè)人，也不得見諸于公開媒體。

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　　深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司資產(chǎn)評(píng)估說明說明二

　　說明二：企業(yè)關(guān)于進(jìn)行資產(chǎn)評(píng)估有關(guān)事項(xiàng)的說明

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　　深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司資產(chǎn)評(píng)估說明說明二

　　企業(yè)關(guān)于進(jìn)行資產(chǎn)評(píng)估有關(guān)事項(xiàng)的說明

　　《企業(yè)關(guān)于進(jìn)行資產(chǎn)評(píng)估有關(guān)事項(xiàng)的說明》由委托方和被評(píng)估單位共同編

　　寫，并由委托方單位負(fù)責(zé)人與被評(píng)估單位負(fù)責(zé)人簽字，加蓋相應(yīng)單位公章并簽署

　　日期。

　　一、委托方與被評(píng)估單位概況

　　（一）委托方概況

　　1、公司名稱：福建中能電氣股份有限公司

　　2、營(yíng)業(yè)執(zhí)照注冊(cè)號(hào)：350000400000770 號(hào)

　　3、住所：福州市倉山區(qū)金山工業(yè)區(qū)金洲北路

　　4、法人代表：陳添旭

　　5、注冊(cè)資本：人民幣 15420.7 萬元

　　6、企業(yè)類型：股份有限公司(中外合資、上市)

　　7、經(jīng)營(yíng)范圍為：高低壓電氣設(shè)備、電纜附件、互感器、變壓器、高低壓開

　　關(guān)、電力自動(dòng)化產(chǎn)品批發(fā)、傭金代理；電力設(shè)備開關(guān)及其配件的研制生產(chǎn)；國內(nèi)

　　一般貿(mào)易，代理進(jìn)出口業(yè)務(wù)。（涉及審批許可項(xiàng)目的，只允許在審批許可的范圍

　　和有效期內(nèi)從事生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)）。

　　（二）被評(píng)估單位概況

　　1、公司名稱：深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱“深圳金宏威”）

　　2、營(yíng)業(yè)執(zhí)照注冊(cè)號(hào)：440301104048347

　　3、住所：深圳市南山區(qū)高新區(qū)高新南九道 9 號(hào)威新軟件科技園 8 號(hào)樓 7 層

　　701—712 室

　　4、法人代表：王桂蘭

　　5、注冊(cè)資本：人民幣 14,763.60 萬元

　　6、實(shí)收資本：人民幣 14,763.60 萬元

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　　深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司資產(chǎn)評(píng)估說明說明二

　　7、企業(yè)類型：非上市股份有限公司

　　8、有限公司設(shè)立日期：2001 年 8 月 8 日

　　9、整體變更為股份公司日期：2011 年 8 月 5 日

　　10、營(yíng)業(yè)期限：永久經(jīng)營(yíng)

　　11、經(jīng)營(yíng)范圍：興辦實(shí)業(yè)（具體項(xiàng)目另行申報(bào)）；國內(nèi)貿(mào)易(法律、行政法

　　規(guī)、國務(wù)院決定規(guī)定在登記前須經(jīng)批準(zhǔn)的項(xiàng)目除外)；軟件開發(fā)；自動(dòng)化產(chǎn)品、

　　電子通信產(chǎn)品、網(wǎng)絡(luò)設(shè)備、電氣類產(chǎn)品、一般應(yīng)用管理軟件、電力操作、電力供

　　應(yīng)、電源及控制設(shè)備（不含特種設(shè)備）的研發(fā)、生產(chǎn)加工、購銷、技術(shù)咨詢、技

　　術(shù)維護(hù)及設(shè)備安裝；新能源汽車充電設(shè)施的技術(shù)研發(fā)、技術(shù)轉(zhuǎn)讓、技術(shù)咨詢、設(shè)

　　計(jì)、投資、建設(shè)、運(yùn)營(yíng)（具體項(xiàng)目另行申報(bào)）；動(dòng)力電池的銷售、租賃、維修（不

　　含限制項(xiàng)目）；經(jīng)營(yíng)進(jìn)出口業(yè)務(wù)（法律、行政法規(guī)、國務(wù)院決定禁止的項(xiàng)目除外，

　　限制的項(xiàng)目須取得許可后方可經(jīng)營(yíng)）。

　　12、歷史沿革

　　（1）2001 年 8 月，深圳金宏威前身深圳市金宏威實(shí)業(yè)發(fā)展有限公司設(shè)立

　　深圳金宏威前身為深圳市金宏威實(shí)業(yè)發(fā)展有限公司，由王桂蘭、王明烈、孔

　　強(qiáng)、黃志文、賴路紅共同以貨幣資金出資設(shè)立。公司設(shè)立時(shí)注冊(cè)資本為 500 萬元。

　　2001 年 7 月 27 日，深圳高信會(huì)計(jì)師事務(wù)所出具深高會(huì)內(nèi)驗(yàn)字（2001）136 號(hào)《驗(yàn)

　　資報(bào)告》，對(duì)公司設(shè)立時(shí)的注冊(cè)資本予以驗(yàn)證。

　　深圳市金宏威實(shí)業(yè)發(fā)展有限公司成立時(shí)的股權(quán)結(jié)構(gòu)如下：

　　股東姓名出資額（萬元）占注冊(cè)資本比例（%）

　　王桂蘭 170 34

　　王明烈 160 32

　　孔強(qiáng) 60 12

　　黃志文 55 11

　　賴路紅 55 11

　　合計(jì) 500 100

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　　深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司資產(chǎn)評(píng)估說明說明二

　　（2）2003 年 3 月，深圳市金宏威實(shí)業(yè)發(fā)展有限公司第一次股權(quán)轉(zhuǎn)讓

　　2002 年 7 月，經(jīng)金宏威實(shí)業(yè)股東會(huì)審議通過，賴路紅與孔強(qiáng)、黃志文簽訂《深

　　圳市金宏威實(shí)業(yè)發(fā)展有限公司股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議書》，將其所持公司 5.5%的股權(quán)以

　　27.5 萬元的價(jià)格轉(zhuǎn)讓給孔強(qiáng)，將其所持公司 5.5%的股權(quán)以 27.5 萬元的價(jià)格轉(zhuǎn)讓給

　　黃志文，深圳市工商行政管理局出具深工商股合鑒字【002】第【888】號(hào)《合同

　　鑒證書》，對(duì)本次股權(quán)轉(zhuǎn)讓事宜予以鑒證。

　　本次股權(quán)轉(zhuǎn)讓完成后，公司股權(quán)結(jié)構(gòu)如下：

　　股東姓名出資額（萬元）占注冊(cè)資本比例（%）

　　王桂蘭 170 34

　　王明烈 160 32

　　孔強(qiáng) 87.5 17.5

　　黃志文 82.5 16.5

　　合計(jì) 500 100

　　(3）2003 年 7 月，深圳市金宏威實(shí)業(yè)發(fā)展有限公司第二次股權(quán)轉(zhuǎn)讓

　　2003 年 7 月，經(jīng)金宏威實(shí)業(yè)股東會(huì)審議通過，孔強(qiáng)與王桂蘭簽署《股權(quán)轉(zhuǎn)

　　讓協(xié)議》，將其所持公司 17.5%的股權(quán)以 87.5 萬元的價(jià)格轉(zhuǎn)讓給王桂蘭，黃志文

　　與王桂蘭簽署《股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議》，將其所持公司 16.5%的股權(quán)以 82.5 萬元的價(jià)格

　　轉(zhuǎn)讓給王桂蘭，深圳市南山區(qū)公證處對(duì)上述兩份股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議書進(jìn)行了公證，并

　　分別出具了（2003）深南蛇內(nèi)經(jīng)字第 78 號(hào)公證書及（2003）深南蛇內(nèi)經(jīng)字第 79

　　號(hào)公證書。本次股權(quán)轉(zhuǎn)讓完成后，公司各股東持股情況如下：

　　股東姓名出資額（萬元）占注冊(cè)資本比例（%）

　　王桂蘭 340 68

　　王明烈 160 32

　　合計(jì) 500 100

　　（4）2004 年 4 月，深圳市金宏威實(shí)業(yè)發(fā)展有限公司第一次增資

　　2004 年 2 月 5 日，經(jīng)金宏威實(shí)業(yè)股東會(huì)審議通過，公司注冊(cè)資本由 500 萬元

　　增至 1,000 萬元，其中王桂蘭以貨幣資金增資 340 萬元，王明烈以貨幣資金增資

　　160 萬元。2004 年 4 月 1 日，深圳敬業(yè)會(huì)計(jì)師事務(wù)所出具敬會(huì)驗(yàn)字【2004】第 090

　　廈門市大學(xué)資產(chǎn)評(píng)估土地房地產(chǎn)估價(jià)有限責(zé)任公司第5頁

　　深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司資產(chǎn)評(píng)估說明說明二

　　號(hào)《驗(yàn)資報(bào)告》，對(duì)本次增資予以驗(yàn)證。由于上述驗(yàn)資報(bào)告僅由 1 名注冊(cè)會(huì)計(jì)師

　　簽字，2012 年 1 月 5 日，天健會(huì)計(jì)師事務(wù)所對(duì)本次增資進(jìn)行了專項(xiàng)復(fù)核，并出具

　　了《關(guān)于深圳市金宏威實(shí)業(yè)發(fā)展有限公司部分實(shí)收資本到位情況的復(fù)核報(bào)告》天

　　健驗(yàn)（2012）3-1 號(hào)）。

　　2004 年 4 月 8 日，公司在深圳市工商行政管理局辦理了本次增資的工商變

　　更登記手續(xù)。本次增資完成后，公司股權(quán)結(jié)構(gòu)如下：

　　股東姓名出資額（萬元）占注冊(cè)資本比例（%）

　　王桂蘭 680 68

　　王明烈 320 32

　　合計(jì) 1,000 100

　　（5）2005 年 7 月，深圳市金宏威實(shí)業(yè)發(fā)展有限公司第三次股權(quán)轉(zhuǎn)讓、第二

　　次增資

　　2005 年 7 月 15 日，金宏威實(shí)業(yè)召開股東會(huì)審議同意王明烈將其所持公司 32%

　　的股權(quán)以 320 萬元的價(jià)格轉(zhuǎn)讓給李俊寶，王桂蘭放棄優(yōu)先購買權(quán)。2005 年 7 月 25

　　日，王明烈與李俊寶簽訂《股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議書》，深圳市南山區(qū)公證處對(duì)本次股權(quán)

　　轉(zhuǎn)讓予以公證并出具了（2005）深南內(nèi)經(jīng)證字第 744 號(hào)公證書。

　　2005 年 7 月 27 日，金宏威實(shí)業(yè)召開股東會(huì)審議同意公司注冊(cè)資本由 1000

　　萬元增加到 1,500 萬元，由李俊寶以貨幣資金增資 490 萬元，王桂蘭以貨幣資金

　　增資 10 萬元。2005 年 8 月 4 日，深圳敬業(yè)會(huì)計(jì)師事務(wù)所出具敬會(huì)驗(yàn)字【2005】

　　第 098 號(hào)《驗(yàn)資報(bào)告》，對(duì)公司本次增資情況予以驗(yàn)證。

　　2005 年 8 月 8 日，公司在深圳市工商行政管理局辦理了本次股權(quán)轉(zhuǎn)讓及增

　　資的工商變更登記手續(xù)。本次變更完成后，公司股權(quán)結(jié)構(gòu)如下：

　　股東姓名出資額（萬元）占注冊(cè)資本比例（%）

　　李俊寶 810 54

　　王桂蘭 690 46

　　合計(jì) 1,500 100

　　（6）2006 年 9 月，深圳市金宏威實(shí)業(yè)發(fā)展有限公司第三次增資

　　廈門市大學(xué)資產(chǎn)評(píng)估土地房地產(chǎn)估價(jià)有限責(zé)任公司第6頁

　　深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司資產(chǎn)評(píng)估說明說明二

　　2006 年 8 月 23 日，金宏威實(shí)業(yè)召開股東會(huì)審議同意公司注冊(cè)資本由 1,500

　　萬元增至 2,000 萬元，其中李俊寶以貨幣資金認(rèn)繳 270 萬元，王桂蘭以貨幣資金

　　認(rèn)繳 230 萬元。2006 年 8 月 24 日，深圳晨耀會(huì)計(jì)師事務(wù)所出具深晨耀驗(yàn)字【2006】

　　第 055 號(hào)《驗(yàn)資報(bào)告》，對(duì)公司本次增資情況予以驗(yàn)證。

　　2006 年 9 月 4 日，公司在深圳市工商行政管理局辦理了本次增資的工商變

　　更登記手續(xù)。本次增資完成后，公司股權(quán)結(jié)構(gòu)如下：

　　股東姓名出資額（萬元）占注冊(cè)資本比例（%）

　　李俊寶 1,080 54

　　王桂蘭 920 46

　　合計(jì) 2,000 100

　　（7）2010 年 2 月，深圳市金宏威實(shí)業(yè)發(fā)展有限公司第四次增資

　　2009 年 12 月 18 日，金宏威實(shí)業(yè)召開股東會(huì)審議同意公司注冊(cè)資本由 2,000

　　萬元增至 4,000 萬元，其中李俊寶以貨幣資金增資 1,080 萬元，王桂蘭以貨幣資金

　　增資 920 萬元。2009 年 12 月 31 日，深圳晨耀會(huì)計(jì)師事務(wù)所（普通合伙）出具深

　　晨耀驗(yàn)字【2009】第 62 號(hào)《驗(yàn)資報(bào)告》，對(duì)公司本次增資情況予以驗(yàn)證。

　　2010 年 2 月 1 日，公司在深圳市市場(chǎng)監(jiān)督管理局辦理了本次增資的工商變

　　更登記手續(xù)。本次增資完成后，公司股權(quán)結(jié)構(gòu)如下：

　　股東姓名出資額（萬元）占注冊(cè)資本比例（%）

　　李俊寶 2,160 54

　　王桂蘭 1,840 46

　　合計(jì) 4,000 100

　　（8）2011 年 4 月，深圳市金宏威實(shí)業(yè)發(fā)展有限公司第四次股權(quán)轉(zhuǎn)讓、第五次

　　增資。

　　2011 年 3 月 20 日，金宏威實(shí)業(yè)召開股東會(huì)審議同意王桂蘭將其所持公司 30%

　　的股權(quán)以原始出資額為定價(jià)依據(jù)作價(jià) 1,200 萬元轉(zhuǎn)讓給李俊寶；2011 年 3 月 23

　　日，王桂蘭與李俊寶簽署《股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議》，深圳聯(lián)合產(chǎn)權(quán)交易所對(duì)本次股權(quán)轉(zhuǎn)

　　讓予以見證并出具了 JZ20110323059 號(hào)股權(quán)轉(zhuǎn)讓見證書。

　　廈門市大學(xué)資產(chǎn)評(píng)估土地房地產(chǎn)估價(jià)有限責(zé)任公司第7頁

　　深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司資產(chǎn)評(píng)估說明說明二

　　2011 年 3 月 20 日，金宏威實(shí)業(yè)股東會(huì)審議通過公司注冊(cè)資本由 40,000,000.00

　　元增至 49,893,975.30 元，吸收深圳市綠能投資有限公司為本公司新增法人股東，

　　吸收陳軍、鄔麒、陳新安、劉奇峰、王穗吉、萬劍、徐順江、魯青虎、李良仁等

　　為本公司新增自然人股東，其中深圳市綠能投資有限公司以貨幣資金出資

　　30,000,000.00 元，認(rèn)繳公司新增注冊(cè)資本 7,389,297.74 元，余額 22,610,702.26 元計(jì)

　　入資本公積；其余 9 名新增自然人股東以貨幣資金出資 10,170,000.00 元，認(rèn)繳公

　　司新增注冊(cè)資本 2,504,677.56 元，余額 7,665,322.44 元計(jì)入資本公積。本次增資具

　　體情況如下：

　　認(rèn)繳注冊(cè)資持股比例

　　發(fā)行對(duì)象投資額（元）增資價(jià)格定價(jià)依據(jù) 增資原因

　　本（元）（%）

　　深圳市綠能

　　投資有限公 30,000,000.00 7,389,297.74 14.81

　　司

　　陳軍 1,530,000.00 376,809.90 0.75

　　鄔麒 1,455,000.00 358,338.82 0.72

　　陳新安 1,350,000.00 332,479.32 0.67 2010 年 10

　　4.06 元/元員工股權(quán)

　　劉奇峰 1,245,000.00 306,619.82 0.61 出資額月 31 日每

　　激勵(lì)

　　股凈資產(chǎn)

　　王穗吉 1,110,000.00 273,371.89 0.55

　　萬劍 1,005,000.00 247,512.38 0.50

　　徐順江 900,000.00 221,652.88 0.44

　　魯青虎 825,000.00 203,181.82 0.41

　　李良仁 750,000.00 184,710.73 0.37

　　2011 年 4 月 21 日，天健會(huì)計(jì)師事務(wù)所出具天健深驗(yàn)（2011）21 號(hào)《驗(yàn)資報(bào)

　　告》，對(duì)本次增資進(jìn)行了驗(yàn)證。

　　2011 年 4 月 25 日，公司在深圳市市場(chǎng)監(jiān)督管理局辦理了本次股權(quán)轉(zhuǎn)讓及增

　　資的工商變更登記手續(xù)。本次變更完成后，公司股權(quán)結(jié)構(gòu)如下：

　　股東名稱出資額（元）占注冊(cè)資本比例（%）

　　李俊寶 33,600,000.00 67.343

　　深圳市綠能投資有限公司 7,389,297.74 14.810

　　廈門市大學(xué)資產(chǎn)評(píng)估土地房地產(chǎn)估價(jià)有限責(zé)任公司第8頁

　　深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司資產(chǎn)評(píng)估說明說明二

　　股東名稱出資額（元）占注冊(cè)資本比例（%）

　　王桂蘭 6,400,000.00 12.827

　　陳軍 376,809.90 0.755

　　鄔麒 358,338.82 0.718

　　陳新安 332,479.32 0.667

　　劉奇峰 306,619.82 0.615

　　王穗吉 273,371.89 0.548

　　萬劍 247,512.38 0.496

　　徐順江 221,652.88 0.444

　　魯青虎 203,181.82 0.407

　　李良仁 184,710.73 0.370

　　合計(jì) 49,893,975.30 100.000

　　（9）2011 年 8 月，整體變更設(shè)立股份有限公司

　　2011 年 7 月 8 日，經(jīng)深圳市金宏威實(shí)業(yè)發(fā)展有限公司股東會(huì)審議通過，金

　　宏威實(shí)業(yè)以截至 2011 年 5 月 31 日經(jīng)審計(jì)的凈資產(chǎn) 214,566,902.11 元，按照 1：0.6298

　　的比例折合成股份公司總股本 135,136,000 元，剩余 79,430,902.11 元計(jì)入資本公積，

　　整體變更設(shè)立深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司。

　　2011 年 7 月 22 日，天健會(huì)計(jì)師事務(wù)出具了天健深驗(yàn)（2011）41 號(hào)《驗(yàn)資報(bào)

　　告》，對(duì)有限公司整體變更為股份公司時(shí)各發(fā)起人的出資情況進(jìn)行了審驗(yàn)。

　　2011 年 8 月 5 日，公司取得深圳市市場(chǎng)監(jiān)督管理局核發(fā)的企業(yè)法人營(yíng)業(yè)執(zhí)

　　照，注冊(cè)號(hào) 440301104048347，注冊(cè)資本 135,136,000 元，法定代表人李俊寶。

　　整體變更為股份有限公司后，公司股權(quán)結(jié)構(gòu)如下：

　　發(fā)起人名稱持股數(shù)（股）股權(quán)比例（％）股份性質(zhì)

　　李俊寶 91,004,636 67.343 自然人股

　　深圳市綠能投資有限公司 20,013,642 14.810 境內(nèi)法人股

　　王桂蘭 17,333,895 12.827 自然人股

　　陳軍 1,020,277 0.755 自然人股

　　鄔麒 970,276 0.718 自然人股

　　廈門市大學(xué)資產(chǎn)評(píng)估土地房地產(chǎn)估價(jià)有限責(zé)任公司第9頁

　　深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司資產(chǎn)評(píng)估說明說明二

　　發(fā)起人名稱持股數(shù)（股）股權(quán)比例（％）股份性質(zhì)

　　陳新安 901,357 0.667 自然人股

　　劉奇峰 831,086 0.615 自然人股

　　王穗吉 740,545 0.548 自然人股

　　萬劍 670,275 0.496 自然人股

　　徐順江 600,004 0.444 自然人股

　　魯青虎 550,004 0.407 自然人股

　　李良仁 500,003 0.370 自然人股

　　合計(jì) 135,136,000 100.000 ——

　　（10）2011 年 11 月，深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司第一次增資

　　2011 年 11 月 16 日，金宏威召開 2011 年第二次臨時(shí)股東大會(huì)審議同意公司

　　總股本由 135,136,000 元增至 147,636,000 元，其中上海五岳以貨幣資金出資

　　21,000,000 元認(rèn)購 6,000,000 股，北京睿石以貨幣資金出資 12,250,000 元認(rèn)購

　　3,500,000 股，深圳飛騰以貨幣資金出資 10,500,000 元認(rèn)購 3,000,000 股。本次新增

　　股東的增資價(jià)格均為 3.5 元/股，以 2011 年預(yù)計(jì)扣除非經(jīng)常性損益后的凈利潤(rùn) 7,500

　　萬元對(duì)應(yīng) 7 倍動(dòng)態(tài)市盈率為基礎(chǔ)經(jīng)協(xié)商確定。2011 年 12 月 1 日，天健會(huì)計(jì)師事

　　務(wù)所有限公司出具了天健驗(yàn)（2011）3-68 號(hào)《驗(yàn)資報(bào)告》，對(duì)公司本次增資情況

　　予以驗(yàn)證。

　　2011 年 12 月 2 日，公司在深圳市市場(chǎng)監(jiān)督管理局辦理了本次增資的工商變

　　更登記手續(xù)。本次增資完成后，公司股權(quán)結(jié)構(gòu)如下：

　　發(fā)起人名稱持股數(shù)（股）股權(quán)比例（％）股份性質(zhì)

　　李俊寶 91,004,636 61.641 自然人股

　　深圳市綠能投資有限公司 20,013,642 13.556 境內(nèi)法人股

　　王桂蘭 17,333,895 11.741 自然人股

　　上海五岳嘉源股權(quán)投資中心（有限合

　　6,000,000 4.064 其他股

　　伙）

　　北京睿石成長(zhǎng)股權(quán)投資中心（有限合

　　3,500,000 2.371 其他股

　　伙）

　　深圳飛騰股權(quán)投資基金（有限合伙） 3,000,000 2.032 其他股

　　廈門市大學(xué)資產(chǎn)評(píng)估土地房地產(chǎn)估價(jià)有限責(zé)任公司第 10 頁

　　深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司資產(chǎn)評(píng)估說明說明二

　　陳軍 1,020,277 0.691 自然人股

　　鄔麒 970,276 0.657 自然人股

　　陳新安 901,357 0.611 自然人股

　　劉奇峰 831,086 0.563 自然人股

　　王穗吉 740,545 0.502 自然人股

　　萬劍 670,275 0.454 自然人股

　　徐順江 600,004 0.406 自然人股

　　魯青虎 550,004 0.373 自然人股

　　李良仁 500,003 0.339 自然人股

　　合計(jì) 147,636,000 100.000 ——

　　2013 年 5 月 30 日，深圳金宏威召開 2013 年第二次臨時(shí)股東大會(huì)審議通過股

　　東徐順江將其持有的公司 0.4064%股權(quán)以人民幣 1,500,010.00 元轉(zhuǎn)讓給陳軍，其他

　　股東均同意放棄行使優(yōu)先購買權(quán)。本次增資后股權(quán)結(jié)構(gòu)如下:

　　持股比

　　出資人持股數(shù)量

　　例%

　　李俊寶 91,004,636.00 61.64

　　王桂蘭 17,333,895.00 11.74

　　深圳市綠能投資有限公司 20,013,642.00 13.56

　　上海五岳嘉源股權(quán)投資中心（有限合伙） 6,000,000.00 4.06

　　北京睿石成長(zhǎng)股權(quán)投資中心（有限合伙） 3,500,000.00 2.37

　　深圳飛騰股權(quán)投資基金（有限合伙） 3,000,000.00 2.03

　　陳軍 1,620,281.00 1.10

　　鄔麒 970,276.00 0.66

　　陳新安 901,357.00 0.61

　　劉奇峰 831,086.00 0.56

　　王穗吉 740,545.00 0.51

　　萬劍 670,275.00 0.45

　　魯青虎 550,004.00 0.37

　　李良仁 500,003.00 0.34

　　合計(jì) 147,636,000.00 100.00

　　2015 年李俊寶將其持有的深圳金宏威 61.64%股權(quán)轉(zhuǎn)讓給王桂蘭，轉(zhuǎn)讓后的

　　股權(quán)結(jié)構(gòu)如下：

　　廈門市大學(xué)資產(chǎn)評(píng)估土地房地產(chǎn)估價(jià)有限責(zé)任公司第 11 頁

　　深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司資產(chǎn)評(píng)估說明說明二

　　持股比

　　出資人持股數(shù)量

　　例%

　　王桂蘭 108,338,531.00 73.38

　　深圳市綠能投資有限公司 20,013,642.00 13.56

　　上海五岳嘉源股權(quán)投資中心（有限合伙） 6,000,000.00 4.06

　　北京睿石成長(zhǎng)股權(quán)投資中心（有限合伙） 3,500,000.00 2.37

　　深圳飛騰股權(quán)投資基金（有限合伙） 3,000,000.00 2.03

　　陳軍 1,620,281.00 1.10

　　鄔麒 970,276.00 0.66

　　陳新安 901,357.00 0.61

　　劉奇峰 831,086.00 0.56

　　王穗吉 740,545.00 0.51

　　萬劍 670,275.00 0.45

　　魯青虎 550,004.00 0.37

　　李良仁 500,003.00 0.34

　　合計(jì) 147,636,000.00 100.00

　　截止 2015 年 5 月 31 日，本公司股本總數(shù) 14,763.60 萬股，注冊(cè)資本為人民幣

　　14,763.60 萬元。

　　簡(jiǎn)述上述公司歷史沿革，被評(píng)估單位成立以來的股權(quán)及股本變動(dòng)情況可以

　　以下圖所示：

　　廈門市大學(xué)資產(chǎn)評(píng)估土地房地產(chǎn)估價(jià)有限責(zé)任公司第 12 頁

　　深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司資產(chǎn)評(píng)估說明說明二

　　深圳市金宏威實(shí)業(yè)發(fā)展有限公司

　　（2001 年 8 月，注冊(cè)資本 500 萬元） ①2003 年 3 月 14 日，賴路紅將所持金宏威實(shí)業(yè) 5.5%的股權(quán)

　　以原始出資額作價(jià)轉(zhuǎn)讓給黃志文；

　　②2003 年 3 月 14 日，賴路紅將所持金宏威實(shí)業(yè) 5.5%的股權(quán)

　　以原始出資額作價(jià)轉(zhuǎn)讓給孔強(qiáng)。

　　深圳市金宏威實(shí)業(yè)發(fā)展有限公司

　　（2003 年 3 月，注冊(cè)資本 500 萬元）

　　①2003 年 7 月 25 日，黃志文將所持金宏威實(shí)業(yè) 16.5%的股權(quán)

　　以原始出資額作價(jià)轉(zhuǎn)讓給王桂蘭；

　　②2003 年 7 月 25 日，孔強(qiáng)將所持金宏威實(shí)業(yè) 17.5%的股權(quán)以

　　原始出資額作價(jià)轉(zhuǎn)讓給王桂蘭。

　　深圳市金宏威實(shí)業(yè)發(fā)展有限公司

　　（2003 年 7 月，注冊(cè)資本 500 萬元）

　　2004 年 4 月 8 日，股東王桂蘭、王明烈以貨幣資金 340 萬元、

　　160 萬元對(duì)金宏威實(shí)業(yè)等比例增資，增資價(jià)格為 1 元/元出資

　　額。

　　深圳市金宏威實(shí)業(yè)發(fā)展有限公司

　　（2004 年 4 月，注冊(cè)資本 1,000 萬元） ①2005 年 8 月，王明烈將所持金宏威實(shí)業(yè) 32%股權(quán)以原始出

　　資額作價(jià)轉(zhuǎn)讓給李俊寶；

　　②2005 年 8 月，李俊寶以貨幣資金 490 萬元、王桂蘭以貨幣

　　資金 10 萬元對(duì)金宏威實(shí)業(yè)增資，增資價(jià)格為 1 元/元出資額。

　　深圳市金宏威實(shí)業(yè)發(fā)展有限公司

　　（2005 年 8 月，注冊(cè)資本 1,500 萬元）

　　2006 年 9 月 4 日，李俊寶以貨幣資金 270 萬元、王桂蘭以貨

　　幣資金 230 萬元對(duì)金宏威實(shí)業(yè)增資，增資價(jià)格為 1 元/元出資

　　額。

　　深圳市金宏威實(shí)業(yè)發(fā)展有限公司

　　（2006 年 9 月，注冊(cè)資本 2,000 萬元）

　　2010 年 2 月 1 日，李俊寶以貨幣資金 1,080 萬元、王桂蘭以

　　貨幣資金 920 萬元對(duì)金宏威實(shí)業(yè)增資，增資價(jià)格為 1 元/元出

　　資額。

　　深圳市金宏威實(shí)業(yè)發(fā)展有限公司

　　（2010 年 2 月，注冊(cè)資本 4,000 萬元） ①2011 年 4 月 25 日，王桂蘭將所持金宏威實(shí)業(yè) 30%的股權(quán)以

　　原始出資額作價(jià)轉(zhuǎn)讓給李俊寶；

　　②深圳綠能以及陳軍等 9 名自然人以貨幣資金 4,017 萬元共同

　　對(duì)金宏威實(shí)業(yè)增資，增資價(jià)格為 4.06 元/元出資額。

　　深圳市金宏威實(shí)業(yè)發(fā)展有限公司

　　（2011 年 4 月，注冊(cè)資本 4,989.40 萬元）

　　整體變更為股份有限公司，各發(fā)起人同意將截至 2010 年 5 月

　　31 日的凈資產(chǎn)全部投入股份公司，按 1：0.6298 比例折合為

　　13,513.60 萬股，余額 79,430,902.11 元計(jì)入資本公積。

　　深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司

　　（2011 年 8 月，注冊(cè)資本 13,513.60 萬元）

　　2011 年 12 月 2 日，上海五岳以貨幣資金 2,100 萬元、北京睿

　　石以貨幣資金 1,225 萬元、深圳飛騰以貨幣資金 1,050 萬元對(duì)

　　金宏威增資，增資價(jià)格為 3.5 元/股。

　　深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司

　　（2011 年 12 月，注冊(cè)資本 14,763.60 萬

　　元）

　　2015 年李俊寶將其持有的深圳金宏威 61.64%股權(quán)轉(zhuǎn)讓給王

　　桂蘭。

　　深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司

　　（2015 年 5 月，注冊(cè)資本 14,763.60 萬元）

　　廈門市大學(xué)資產(chǎn)評(píng)估土地房地產(chǎn)估價(jià)有限責(zé)任公司第 13 頁

　　深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司資產(chǎn)評(píng)估說明說明二

　　13、長(zhǎng)期股權(quán)投資概況

　　深圳金宏威持有深圳市金宏威通信技術(shù)有限公司 100%股權(quán)，持有珠海武研

　　電力科技有限公司 100%股權(quán)，持有深圳市宏威志遠(yuǎn)軟件科技有限公司 100%股權(quán)，

　　持有珠海市金宏威技術(shù)有限公司 99%的股權(quán)，其中深圳市宏威至遠(yuǎn)軟件科技有限

　　公司持有珠海市金宏威技術(shù)有限公司 1%的股權(quán)。

　　深圳金宏威持有深圳市金宏威通信技術(shù)有限公司 100%股權(quán)。深圳市金宏威

　　通信技術(shù)有限公司成立于 2003 年 6 月 23 日，注冊(cè)資本人民幣 100 萬元整，法定

　　代表人李俊寶，住所：深圳市南山區(qū)高新區(qū)中區(qū)科技園 23 棟北 4 層（僅限辦公）。

　　經(jīng)營(yíng)范圍：電子、通信產(chǎn)品的購銷及相關(guān)技術(shù)咨詢；計(jì)算機(jī)、網(wǎng)絡(luò)通信產(chǎn)品的技

　　術(shù)開發(fā)和維護(hù)（以上不含專營(yíng)、專控、專賣商品及限制項(xiàng)目、涉及憑資格證書經(jīng)

　　營(yíng)的項(xiàng)目、須取得資格書后方可經(jīng)營(yíng)）。

　　深圳金宏威持有珠海武研電力科技有限公司（前身為廣州武研電力科技有限

　　公司）100%股權(quán)。珠海武研電力科技有限公司成立時(shí)間為 2009 年 8 月 17 日，注

　　冊(cè)資本為 3000 萬元，股東法定代表人為深圳市金宏威科技股份有限公司，住所：

　　珠海市唐家灣鎮(zhèn)港灣大道科技一路 10 號(hào)主樓第六層 612 房 13 單元（集中辦公區(qū)）。

　　經(jīng)營(yíng)范圍：電力設(shè)備、自動(dòng)化設(shè)備、通訊設(shè)備、網(wǎng)絡(luò)設(shè)備的研究、開發(fā)、生產(chǎn)加

　　工（限分支機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)）、批發(fā)、零售；通訊技術(shù)、電力技術(shù)的技術(shù)咨詢。

　　深圳金宏威持有深圳市宏威志遠(yuǎn)軟件科技有限公司 100%股權(quán)。深圳市宏威

　　志遠(yuǎn)軟件科技有限公司成立時(shí)間為 2010 年 7 月 15 日，注冊(cè)地址：深圳市南山區(qū)

　　科發(fā)路八號(hào)金融服務(wù)技術(shù)創(chuàng)新基地 1 棟 5 樓 E。注冊(cè)資本：1,000 萬元人民幣

　　法定代表人為李俊寶，經(jīng)營(yíng)范圍：計(jì)算機(jī)軟硬件的技術(shù)開發(fā)、銷售，軟件設(shè)計(jì)與

　　開發(fā)，軟件系統(tǒng)集成，網(wǎng)絡(luò)設(shè)備上門安裝與維護(hù)，網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)工程設(shè)計(jì)與安裝及相

　　關(guān)的技術(shù)信息咨詢、技術(shù)維護(hù)（以上法律法規(guī)、國務(wù)院決定規(guī)定登記前須審批的

　　項(xiàng)目除外）。

　　深圳金宏威持有持有珠海市金宏威技術(shù)有限公司 99%的股權(quán)，其子公司深圳

　　市宏威志遠(yuǎn)軟件科技有限公司持有剩余的 1%股份。珠海市金宏威技術(shù)有限公司

　　廈門市大學(xué)資產(chǎn)評(píng)估土地房地產(chǎn)估價(jià)有限責(zé)任公司第 14 頁

　　深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司資產(chǎn)評(píng)估說明說明二

　　成立時(shí)間為 2011 年 12 月 21 日，注冊(cè)地址：珠海市軟件園路 1 號(hào)會(huì)展中心二層

　　B01 單元，注冊(cè)資本為 10,000 萬元，法定代表人為李俊寶。經(jīng)營(yíng)范圍：軟件開發(fā)；

　　自動(dòng)化產(chǎn)品、電子通信產(chǎn)品、網(wǎng)絡(luò)設(shè)備、電氣產(chǎn)品、電子操作電源及控制設(shè)備（不

　　含特種設(shè)備）的研發(fā)。

　　14、財(cái)務(wù)狀況

　　被評(píng)估單位的主要收入來源為電網(wǎng)智能化技術(shù)與服務(wù)、信息技術(shù)服務(wù)、新能

　　源技術(shù)與服務(wù)業(yè)務(wù)。公司電網(wǎng)智能化技術(shù)與服務(wù)業(yè)務(wù)的服務(wù)對(duì)象主要是南方電

　　網(wǎng)、國家電網(wǎng)及其下屬各省市供電公司（供電局）；新能源技術(shù)與服務(wù)業(yè)務(wù)的服

　　務(wù)對(duì)象主要是南方電網(wǎng)、國家電網(wǎng)及其各下屬省市供電公司（供電局），光伏以

　　及發(fā)電企業(yè)等；信息服務(wù)業(yè)務(wù)的服務(wù)對(duì)象主要是石油石化、廣播電視、交通、軍

　　隊(duì)等行業(yè)客戶。

　　截止評(píng)估基準(zhǔn)日 2015 年 5 月 31 日，公司資產(chǎn)總額為 1,306,048,717.90 元，負(fù)

　　債總額 886,810,152.80 元，凈資產(chǎn) 額為 419,238,565.10 元，實(shí) 現(xiàn) 營(yíng) 業(yè) 收入

　　474,037,910.44 元，凈利潤(rùn) 17,865,278.51 元。

　　項(xiàng)目 2015 年 5 月 31 日 2014 年 12 月 31 日 2013 年 12 月 31 日

　　總資產(chǎn) 1,306,048,717.90 1,293,547,182.07 1,325,357,685.70

　　負(fù)債 886,810,152.80 892,173,895.48 969,189,300.94

　　凈資產(chǎn) 419,238,565.10 401,373,286.59 356,168,384.76

　　項(xiàng)目 2015 年 1-5 月 2014 年度 2013 年度

　　主營(yíng)業(yè)務(wù)收入 474,037,910.44 1,048,097,140.10 1,021,367,656.36

　　營(yíng)業(yè)利潤(rùn) 19,418,087.96 50,689,744.16 57,360,739.26

　　凈利潤(rùn) 17,865,278.51 45,204,901.83 51,415,716.29

　　致同會(huì)計(jì)師事務(wù)所致同會(huì)計(jì)師事務(wù)所致同會(huì)計(jì)師事務(wù)所

　　審計(jì)機(jī)構(gòu)

　　審計(jì)意見標(biāo)準(zhǔn)無保留審計(jì)意見標(biāo)準(zhǔn)無保留審計(jì)意見標(biāo)準(zhǔn)無保留審計(jì)意見

　　以上數(shù)據(jù)摘自致同會(huì)計(jì)師事務(wù)所出具的致同審字(2015)第 351ZA0041 號(hào)審計(jì)

　　報(bào)告，審計(jì)意見為標(biāo)準(zhǔn)無保留審計(jì)意見。

　　15、執(zhí)行的主要會(huì)計(jì)政策

　　（1）財(cái)務(wù)報(bào)表的編制基礎(chǔ)

　　公司以持續(xù)經(jīng)營(yíng)為基礎(chǔ)，根據(jù)實(shí)際發(fā)生的交易和事項(xiàng)，按照《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)

　　則》的規(guī)定進(jìn)行確認(rèn)和計(jì)量，在此基礎(chǔ)上編制財(cái)務(wù)報(bào)表。

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　　（2）會(huì)計(jì)期間

　　自公歷 1 月 1 日至 12 月 31 日止為一個(gè)會(huì)計(jì)年度。

　　（3）記賬本位幣

　　本公司采用人民幣為記賬本位幣。

　　（4）記賬基礎(chǔ)和計(jì)價(jià)原則

　　會(huì)計(jì)核算以權(quán)責(zé)發(fā)生制為基礎(chǔ)，采用借貸記賬法記賬。除按公允價(jià)值計(jì)量的

　　資產(chǎn)外，各項(xiàng)資產(chǎn)均按取得時(shí)的歷史（實(shí)際）成本入賬，如果以后發(fā)生資產(chǎn)減值，

　　則計(jì)提相應(yīng)的資產(chǎn)減值準(zhǔn)備。

　　（5）現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物的確定標(biāo)準(zhǔn)

　　現(xiàn)金是指庫存現(xiàn)金以及可以隨時(shí)用于支付的存款。現(xiàn)金等價(jià)物，是指本公司

　　持有的期限短、流動(dòng)性強(qiáng)、易于轉(zhuǎn)換為已知金額現(xiàn)金、價(jià)值變動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)很小的投資。

　　（6）應(yīng)收款項(xiàng)

　　應(yīng)收款項(xiàng)包括應(yīng)收賬款、其他應(yīng)收款。

　　單項(xiàng)金額重大并單項(xiàng)計(jì)提壞賬準(zhǔn)備的應(yīng)收款項(xiàng)

　　單項(xiàng)金額重大的判斷依據(jù)或金額標(biāo)準(zhǔn)：期末余額達(dá)到 100 萬元（含 100 萬元）

　　以上的應(yīng)收賬款及期末余額達(dá)到 50 萬元（含 50 萬元）以上的其他應(yīng)收款為單項(xiàng)

　　金額重大的應(yīng)收款項(xiàng)。

　　單項(xiàng)金額重大并單項(xiàng)計(jì)提壞賬準(zhǔn)備的計(jì)提方法：對(duì)于單項(xiàng)金額重大的應(yīng)收款

　　項(xiàng)單獨(dú)進(jìn)行減值測(cè)試，有客觀證據(jù)表明發(fā)生了減值，根據(jù)其未來現(xiàn)金流量現(xiàn)值低

　　于其賬面價(jià)值的差額計(jì)提壞賬準(zhǔn)備。

　　單項(xiàng)金額重大經(jīng)單獨(dú)測(cè)試未發(fā)生減值的應(yīng)收款項(xiàng)，再按組合計(jì)提壞賬準(zhǔn)備。

　　單項(xiàng)金額雖不重大但單項(xiàng)計(jì)提壞賬準(zhǔn)備的應(yīng)收款項(xiàng)

　　單項(xiàng)計(jì)提壞賬準(zhǔn)備的理由涉訴款項(xiàng)、客戶信用狀況惡化的應(yīng)收款項(xiàng)

　　根據(jù)其未來現(xiàn)金流量現(xiàn)值低于其賬面價(jià)值的差額計(jì)提壞

　　壞賬準(zhǔn)備的計(jì)提方法

　　賬準(zhǔn)備

　　按組合計(jì)提壞賬準(zhǔn)備應(yīng)收款項(xiàng)

　　經(jīng)單獨(dú)測(cè)試后未減值的應(yīng)收款項(xiàng)（包括單項(xiàng)金額重大和不重大的應(yīng)收款項(xiàng)）

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　　以及未單獨(dú)測(cè)試的單項(xiàng)金額不重大的應(yīng)收款項(xiàng)，按以下信用風(fēng)險(xiǎn)特征組合計(jì)提壞

　　賬準(zhǔn)備：

　　組合類型確定組合的依據(jù) 按組合計(jì)提壞賬準(zhǔn)備的計(jì)提方法

　　組合 1：鐵路系統(tǒng)電

　　力產(chǎn)品銷售貨款及往資產(chǎn)類型賬齡分析法

　　來款

　　組合 2：除鐵路系統(tǒng)

　　電力產(chǎn)品外其他產(chǎn)品資產(chǎn)類型賬齡分析法

　　銷售貨款及往來款

　　組合 3：合并報(bào)表范

　　圍單位銷售貨款及往資產(chǎn)類型不計(jì)提

　　來款

　　對(duì)組合 1 和 2，采用賬齡分析法計(jì)提壞賬準(zhǔn)備的比例如下：

　　賬齡 1 年以內(nèi) 1～2 年 2～3 年 3～4 年 4～5 年 5 年以上

　　組合 1 5% 10% 20% 50% 80% 100%

　　組合 2 5% 10% 20% 100% 100% 100%

　　（7）存貨

　　①存貨的分類

　　本公司存貨分為原材料、委托加工物資、庫存商品、發(fā)出商品等。

　　②發(fā)出存貨的計(jì)價(jià)方法

　　本公司存貨取得時(shí)按實(shí)際成本計(jì)價(jià)。原材料、庫存商品、發(fā)出商品等發(fā)出時(shí)

　　采用加權(quán)平均法計(jì)價(jià)。

　　③存貨可變現(xiàn)凈值的確定依據(jù)及存貨跌價(jià)準(zhǔn)備的計(jì)提方法

　　存貨可變現(xiàn)凈值是按存貨的估計(jì)售價(jià)減去至完工時(shí)估計(jì)將要發(fā)生的成本、估

　　計(jì)的銷售費(fèi)用以及相關(guān)稅費(fèi)后的金額。在確定存貨的可變現(xiàn)凈值時(shí)，以取得的確

　　鑿證據(jù)為基礎(chǔ)，同時(shí)考慮持有存貨的目的以及資產(chǎn)負(fù)債表日后事項(xiàng)的影響。

　　資產(chǎn)負(fù)債表日，存貨成本高于其可變現(xiàn)凈值的，計(jì)提存貨跌價(jià)準(zhǔn)備。本公司

　　通常按照類別存貨項(xiàng)目計(jì)提存貨跌價(jià)準(zhǔn)備，資產(chǎn)負(fù)債表日，以前減記存貨價(jià)值的

　　影響因素已經(jīng)消失的，存貨跌價(jià)準(zhǔn)備在原已計(jì)提的金額內(nèi)轉(zhuǎn)回。

　　④存貨的盤存制度

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　　本公司存貨盤存制度采用永續(xù)盤存制。

　　⑤低值易耗品的攤銷方法

　　本公司低值易耗品領(lǐng)用時(shí)采用一次轉(zhuǎn)銷法攤銷。

　　（8）固定資產(chǎn)

　　①固定資產(chǎn)確認(rèn)條件

　　本公司固定資產(chǎn)是指為生產(chǎn)商品、提供勞務(wù)、出租或經(jīng)營(yíng)管理而持有的，使

　　用壽命超過一個(gè)會(huì)計(jì)年度的有形資產(chǎn)。

　　與該固定資產(chǎn)有關(guān)的經(jīng)濟(jì)利益很可能流入企業(yè)，并且該固定資產(chǎn)的成本能夠

　　可靠地計(jì)量時(shí)，固定資產(chǎn)才能予以確認(rèn)。

　　本公司固定資產(chǎn)按照取得時(shí)的實(shí)際成本進(jìn)行初始計(jì)量。

　　②各類固定資產(chǎn)的折舊方法

　　本公司采用年限平均法計(jì)提折舊。固定資產(chǎn)自達(dá)到預(yù)定可使用狀態(tài)時(shí)開始計(jì)

　　提折舊，終止確認(rèn)時(shí)或劃分為持有待售非流動(dòng)資產(chǎn)時(shí)停止計(jì)提折舊。在不考慮減

　　值準(zhǔn)備的情況下，按固定資產(chǎn)類別、預(yù)計(jì)使用壽命和預(yù)計(jì)殘值，本公司確定各類

　　固定資產(chǎn)的年折舊率如下：

　　類別使用年限（年）殘值率% 年折舊率%

　　房屋及建筑物 10.00-40.00 10.00 2.25-9.00

　　機(jī)器設(shè)備 10.00 10.00 9.00

　　運(yùn)輸工具 5-6.00 10.00 15.00-18.00

　　辦公設(shè)備 5.00 10.00 18.00

　　電子設(shè)備 5.00 10.00 18.00

　　其他設(shè)備 5.00 10.00 18.00

　　（9）職工薪酬

　　①職工薪酬的范圍

　　職工薪酬，是指企業(yè)為獲得職工提供的服務(wù)或解除勞動(dòng)關(guān)系而給予的各種形

　　式的報(bào)酬或補(bǔ)償。職工薪酬包括短期薪酬、離職后福利、辭退福利和其他長(zhǎng)期職

　　工福利。企業(yè)提供給職工配偶、子女、受贍養(yǎng)人、已故員工遺屬及其他受益人等

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　　的福利，也屬于職工薪酬。

　　根據(jù)流動(dòng)性，職工薪酬分別列示于資產(chǎn)負(fù)債表的“應(yīng)付職工薪酬”項(xiàng)目和“長(zhǎng)期

　　應(yīng)付職工薪酬”項(xiàng)目。

　　②短期薪酬

　　本公司在職工提供服務(wù)的會(huì)計(jì)期間，將實(shí)際發(fā)生的職工工資、獎(jiǎng)金、按規(guī)定

　　的基準(zhǔn)和比例為職工繳納的醫(yī)療保險(xiǎn)費(fèi)、工傷保險(xiǎn)費(fèi)和生育保險(xiǎn)費(fèi)等社會(huì)保險(xiǎn)費(fèi)

監(jiān)理工程師年審在哪里辦理監(jiān)理工程師年審第1張

　　和住房公積金，確認(rèn)為負(fù)債，并計(jì)入當(dāng)期損益或相關(guān)資產(chǎn)成本。如果該負(fù)債預(yù)期

　　在職工提供相關(guān)服務(wù)的年度報(bào)告期結(jié)束后十二個(gè)月內(nèi)不能完全支付，且財(cái)務(wù)影響

　　重大的，則該負(fù)債將以折現(xiàn)后的金額計(jì)量。

　　③離職后福利

　　離職后福利計(jì)劃包括設(shè)定提存計(jì)劃和設(shè)定受益計(jì)劃。其中，設(shè)定提存計(jì)劃，

　　是指向獨(dú)立的基金繳存固定費(fèi)用后，企業(yè)不再承擔(dān)進(jìn)一步支付義務(wù)的離職后福利

　　計(jì)劃；設(shè)定受益計(jì)劃，是指除設(shè)定提存計(jì)劃以外的離職后福利計(jì)劃。本公司僅涉

　　及設(shè)定提存計(jì)劃。

　　設(shè)定提存計(jì)劃包括基本養(yǎng)老保險(xiǎn)、失業(yè)保險(xiǎn)等。

　　在職工提供服務(wù)的會(huì)計(jì)期間，根據(jù)設(shè)定提存計(jì)劃計(jì)算的應(yīng)繳存金額確認(rèn)為負(fù)

　　債，并計(jì)入當(dāng)期損益或相關(guān)資產(chǎn)成本。

　　④辭退福利

　　本公司向職工提供辭退福利的，在下列兩者孰早日確認(rèn)辭退福利產(chǎn)生的職工

　　薪酬負(fù)債，并計(jì)入當(dāng)期損益：本公司不能單方面撤回因解除勞動(dòng)關(guān)系計(jì)劃或裁減

　　建議所提供的辭退福利時(shí)；本公司確認(rèn)與涉及支付辭退福利的重組相關(guān)的成本或

　　費(fèi)用時(shí)。

　　（10）稅項(xiàng)：

　　本公司主要稅種和稅率：

　　稅種計(jì)稅依據(jù) 法定稅率%

　　增值稅應(yīng)稅收入 17、6

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　　城市維護(hù)建設(shè)稅應(yīng)納流轉(zhuǎn)稅額 7

　　教育費(fèi)附加應(yīng)納流轉(zhuǎn)稅額 3

　　地方教育費(fèi)附加應(yīng)納流轉(zhuǎn)稅額 2

　　企業(yè)所得稅應(yīng)納稅所得額 15

　　（三）委托方與被評(píng)估單位的關(guān)系

　　委托方擬對(duì)被評(píng)估單位進(jìn)行股權(quán)收購，二者為擬交易關(guān)系，除此之外，委托

　　方與被評(píng)估單位無關(guān)聯(lián)方關(guān)系。

　　（四）業(yè)務(wù)約定書約定的其他評(píng)估報(bào)告使用者概況

　　業(yè)務(wù)約定書約定的評(píng)估報(bào)告使用者為委托方、評(píng)估目的對(duì)應(yīng)經(jīng)濟(jì)行為涉及的

　　有關(guān)政府職能部門以及其他按國家法律法規(guī)規(guī)定的評(píng)估報(bào)告使用者。

　　除上述業(yè)務(wù)約定書約定的報(bào)告使用者外，任何機(jī)構(gòu)或個(gè)人不能由于得到評(píng)估

　　報(bào)告而成為評(píng)估報(bào)告使用者。

　　二、關(guān)于經(jīng)濟(jì)行為的說明

　　福建中能電氣股份有限公司擬對(duì)深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司進(jìn)行股權(quán)

　　收購，本次評(píng)估是為該經(jīng)濟(jì)行為提供價(jià)值參考。

　　三、關(guān)于評(píng)估對(duì)象與評(píng)估范圍的說明

　　本次評(píng)估對(duì)象為委托方股權(quán)收購行為涉及的深圳市金宏威技術(shù)股份有限公

　　司股東全部權(quán)益。評(píng)估范圍為：

　　1、深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司于 2015 年 5 月 31 日資產(chǎn)負(fù)債表上列示

　　的資產(chǎn)及負(fù)債。具體評(píng)估范圍如下表所示：

　　金額單位：人民幣元

　　序號(hào) 科目名稱賬面價(jià)值

　　1 一、流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì) 1,134,075,537.56

　　2 貨幣資金 81,191,886.50

　　3 應(yīng)收票據(jù) 1,366,000.00

　　4 應(yīng)收賬款 561,118,032.04

　　廈門市大學(xué)資產(chǎn)評(píng)估土地房地產(chǎn)估價(jià)有限責(zé)任公司第 20 頁

　　深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司資產(chǎn)評(píng)估說明說明二

　　5 預(yù)付款項(xiàng) 47,339,018.12

　　6 其他應(yīng)收款 41,920,225.44

　　7 存貨 401,140,375.46

　　8 二、非流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì) 171,973,180.34

　　9 長(zhǎng)期股權(quán)投資 138,378,800.00

　　10 固定資產(chǎn) 20,299,878.04

　　11 無形資產(chǎn) 591,768.59

　　12 長(zhǎng)期待攤費(fèi)用 481,690.11

　　13 遞延所得稅資產(chǎn) 12,221,043.60

　　14 三、資產(chǎn)總計(jì) 1,306,048,717.90

　　15 四、流動(dòng)負(fù)債合計(jì) 865,448,786.17

　　16 短期借款 266,398,400.00

　　17 應(yīng)付票據(jù) 90,882,864.83

　　18 應(yīng)付賬款 184,487,646.89

　　19 預(yù)收款項(xiàng) 151,828,578.89

　　20 應(yīng)付職工薪酬 5,727,073.67

　　21 應(yīng)交稅費(fèi) 25,256,476.07

　　22 應(yīng)付利息 540,485.12

　　23 其他應(yīng)付款 140,327,260.70

　　24 五、非流動(dòng)負(fù)債合計(jì) 21,361,366.63

　　25 其他非流動(dòng)負(fù)債 21,361,366.63

　　26 六、負(fù)債總計(jì) 886,810,152.80

　　27 七、凈資產(chǎn) 419,238,565.10

　　如上表，實(shí)際納入本次評(píng)估范圍的是：資產(chǎn)總計(jì) 1,306,048,717.90 元，負(fù)債總

　　計(jì) 886,810,152.80 元，凈資產(chǎn) 419,238,565.10 元。以上納入評(píng)估范圍的資產(chǎn)及負(fù)債

　　已經(jīng)致同會(huì)計(jì)師事務(wù)所審計(jì)，并出具了致同審字(2015)第 351ZA0041 號(hào)無保留意見

　　的《審計(jì)報(bào)告》。

　　2、賬面未記錄的無形資產(chǎn)

　　根據(jù)申報(bào)的材料，本次評(píng)估范圍包括賬面未記錄的無形資產(chǎn)，為被評(píng)估單位

　　所擁有的專利權(quán)。

　　3、賬面資產(chǎn)沒有根據(jù)以往資產(chǎn)評(píng)估結(jié)論進(jìn)行過調(diào)賬。

　　評(píng)估的具體范圍以公司提供的各類資產(chǎn)評(píng)估申報(bào)表為基礎(chǔ)，凡列入表內(nèi)并經(jīng)

　　核實(shí)的資產(chǎn)均在本次評(píng)估范圍之內(nèi)。納入本次評(píng)估范圍的資產(chǎn)與委托評(píng)估時(shí)確立

　　的資產(chǎn)范圍一致。（詳見評(píng)估明細(xì)表）

　　廈門市大學(xué)資產(chǎn)評(píng)估土地房地產(chǎn)估價(jià)有限責(zé)任公司第 21 頁

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　　四、關(guān)于評(píng)估基準(zhǔn)日的說明

　　本項(xiàng)目資產(chǎn)評(píng)估基準(zhǔn)日是 2015 年 5 月 31 日。

　　由于資產(chǎn)評(píng)估是對(duì)某一時(shí)點(diǎn)的資產(chǎn)及負(fù)債狀況提出價(jià)值結(jié)論，選擇會(huì)計(jì)期末

　　作為評(píng)估基準(zhǔn)日，能夠全面反映評(píng)估對(duì)象資產(chǎn)及負(fù)債的整體情況；同時(shí)根據(jù)股權(quán)

　　收購方案對(duì)時(shí)間的計(jì)劃，評(píng)估基準(zhǔn)日與評(píng)估目的的計(jì)劃實(shí)現(xiàn)日較接近，故選擇本

　　基準(zhǔn)日作為評(píng)估基準(zhǔn)日。

　　本次資產(chǎn)評(píng)估工作中，資產(chǎn)評(píng)估范圍的界定、評(píng)估價(jià)格的確定、評(píng)估參數(shù)的

　　選取等，均以該日之企業(yè)內(nèi)部財(cái)務(wù)報(bào)表、審計(jì)報(bào)告、外部經(jīng)濟(jì)環(huán)境以及市場(chǎng)情況

　　確定。本報(bào)告書中一切取價(jià)標(biāo)準(zhǔn)均為評(píng)估基準(zhǔn)日有效的價(jià)格標(biāo)準(zhǔn)。

　　五、可能影響評(píng)估工作的重大事項(xiàng)的說明

　　無可能影響評(píng)估工作的重大事項(xiàng)。

　　六、資產(chǎn)負(fù)債清查情況的說明

　　（一）資產(chǎn)及負(fù)債的清查內(nèi)容

　　列入本次清查范圍的資產(chǎn)，是深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司全部資產(chǎn)及

　　相關(guān)負(fù)債。資產(chǎn)總計(jì) 1,306,048,717.90 元，其中流動(dòng)資產(chǎn)總計(jì) 1,134,075,537.56 元，

　　非流動(dòng)資產(chǎn)總計(jì) 171,973,180.34 元；負(fù)債總計(jì) 886,810,152.80 元，其中流動(dòng)負(fù)債總

　　計(jì) 865,448,786.17 元，非流動(dòng)負(fù)債 21,361,366.63 元。

　　（二）資產(chǎn)的清查方法

　　對(duì)實(shí)物性資產(chǎn)和非實(shí)物性資產(chǎn)分別采用不同的方法：

　　1、對(duì)照賬、表、卡，全面清查實(shí)物資產(chǎn)，對(duì)賬實(shí)不符的情況作好記錄，查

　　明原因。

　　對(duì)固定資產(chǎn)一一查實(shí)，包括品種、規(guī)格、型號(hào)、數(shù)量等清查明細(xì)表、調(diào)查表

　　所列各項(xiàng)。對(duì)待處理、待報(bào)廢設(shè)備做出鑒定并說明情況。

　　廈門市大學(xué)資產(chǎn)評(píng)估土地房地產(chǎn)估價(jià)有限責(zé)任公司第 22 頁

　　深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司資產(chǎn)評(píng)估說明說明二

　　2、對(duì)內(nèi)外部的往來賬做清查核對(duì)查實(shí)，并對(duì)外部的往來賬進(jìn)行函證，發(fā)現(xiàn)

　　有不符的情況查清問題出在何處，做好記錄；對(duì)呆壞賬、無須償付負(fù)債的情況及

　　原因進(jìn)行分析做出記錄。

　　（三）資產(chǎn)及負(fù)債的清查過程

　　深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司于 2015 年 7 月 28 日開始資產(chǎn)清查工作，對(duì)

　　各類資產(chǎn)負(fù)債進(jìn)行全面清查，清查工作于 2015 年 8 月 10 日基本完成，在清查的

　　基礎(chǔ)上填報(bào)“資產(chǎn)評(píng)估申報(bào)明細(xì)表”。資產(chǎn)及負(fù)債的清查過程大體分為以下幾個(gè)階

　　段：

　　1、制定計(jì)劃。深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司十分重視本次資產(chǎn)清查工作。

　　根據(jù)清查內(nèi)容和要求，對(duì)公司的資產(chǎn)清查工作制定具體計(jì)劃，列出時(shí)間表，落實(shí)

　　責(zé)任人并提出驗(yàn)收標(biāo)準(zhǔn)。

　　2、自查。根據(jù)統(tǒng)一布署，組織由財(cái)務(wù)和實(shí)物資產(chǎn)管理部門為首的資產(chǎn)清查

　　評(píng)估工作小組，進(jìn)行全面的資產(chǎn)清查核實(shí)工作。根據(jù)全面自查結(jié)果的數(shù)據(jù)填報(bào)資

　　產(chǎn)評(píng)估申報(bào)明細(xì)表。

　　3、清查過程。資產(chǎn)盤點(diǎn)于 2015 年 7 月 28 日開始，2015 年 8 月 10 日前完成

　　資產(chǎn)的清查和填表。

　　（四）清查結(jié)論

　　經(jīng)清查，各項(xiàng)資產(chǎn)賬實(shí)相符，產(chǎn)權(quán)清晰。

　　七、盈利預(yù)測(cè)情況的說明

　　深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司預(yù)測(cè)的利潤(rùn)表如下：

　　金額：人民幣元

　　2020 年及穩(wěn)

　　項(xiàng)目／年份 2015 年 2016 年 2017 年 2018 年 2019 年

　　定期基數(shù)

　　一、營(yíng)業(yè)收入 518,420,000.00 918,250,000.00 1,101,900,000.00 1,267,180,000.00 1,393,900,000.00 1,463,600,000.00

　　營(yíng)業(yè)成本 400,520,000.00 701,290,000.00 841,550,000.00 967,780,000.00 1,064,560,000.00 1,117,790,000.00

　　營(yíng)業(yè)稅金及附加 3,139,344.06 5,560,554.54 6,672,665.44 7,673,534.98 8,440,900.59 8,862,975.90

　　二、營(yíng)業(yè)利潤(rùn) 114,760,655.94 211,399,445.46 253,677,334.56 291,726,465.02 320,899,099.41 336,947,024.10

　　銷售費(fèi)用 34,738,461.47 69,358,453.11 74,022,895.46 80,269,685.22 85,660,638.05 90,192,582.68

　　廈門市大學(xué)資產(chǎn)評(píng)估土地房地產(chǎn)估價(jià)有限責(zé)任公司第 23 頁

　　深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司資產(chǎn)評(píng)估說明說明二

　　2020 年及穩(wěn)

　　項(xiàng)目／年份 2015 年 2016 年 2017 年 2018 年 2019 年

　　定期基數(shù)

　　管理費(fèi)用 39,786,781.10 70,234,542.99 77,648,738.43 85,972,264.37 93,301,534.67 98,581,535.80

　　財(cái)務(wù)費(fèi)用 10,320,000.00 17,690,000.00 17,690,000.00 17,690,000.00 17,690,000.00 17,690,000.00

　　營(yíng)業(yè)利潤(rùn) 29,915,413.37 54,116,449.36 84,315,700.67 107,794,515.43 124,246,926.69 130,482,905.62

　　利潤(rùn)總額 29,066,082.02 54,116,449.36 84,315,700.67 107,794,515.43 124,246,926.69 130,482,905.62

　　所得稅 4,596,835.49 8,900,876.63 13,395,243.22 16,802,842.13 19,054,658.82 19,957,135.66

　　凈利潤(rùn) 24,469,246.52 45,215,572.73 70,920,457.45 90,991,673.30 105,192,267.87 110,525,769.96

　　八、資料清單

　　1、資產(chǎn)評(píng)估清查明細(xì)表（由評(píng)估機(jī)構(gòu)出具樣式）；

　　2、相關(guān)經(jīng)濟(jì)行為的文件；

　　3、企業(yè)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)表；

　　4、有關(guān)產(chǎn)權(quán)證明文件；

　　5、其他與評(píng)估資產(chǎn)相關(guān)的資料。

　　委托方（蓋章）：福建中能電氣股份有限公司

　　法定代表人（簽章）：

　　2015 年 8 月 21 日

　　被評(píng)估單位（蓋章）：深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司

　　法定代表人（簽章）：

　　2015 年 8 月 21 日

　　廈門市大學(xué)資產(chǎn)評(píng)估土地房地產(chǎn)估價(jià)有限責(zé)任公司第 24 頁

　　深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司資產(chǎn)評(píng)估說明說明三

　　說明三：資產(chǎn)評(píng)估說明

　　說明三第一部分：評(píng)估對(duì)象與評(píng)估范圍說明

　　廈門市大學(xué)資產(chǎn)評(píng)估土地房地產(chǎn)估價(jià)有限責(zé)任公司第 25 頁

　　深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司資產(chǎn)評(píng)估說明說明三

　　評(píng)估對(duì)象與評(píng)估范圍說明

　　一、評(píng)估對(duì)象與評(píng)估范圍內(nèi)容

　　本次評(píng)估對(duì)象為深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司股東全部權(quán)益。評(píng)估范圍包

　　括：

　　1、深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司 2015 年 5 月 31 日資產(chǎn)負(fù)債表上列示的

　　資產(chǎn)及負(fù)債。具體評(píng)估范圍如下表所示：

　　金額單位：人民幣元

　　序號(hào) 科目名稱賬面價(jià)值

　　1 一、流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì) 1,134,075,537.56

　　2 貨幣資金 81,191,886.50

　　3 應(yīng)收票據(jù) 1,366,000.00

　　4 應(yīng)收賬款 561,118,032.04

　　5 預(yù)付款項(xiàng) 47,339,018.12

　　6 其他應(yīng)收款 41,920,225.44

　　7 存貨 401,140,375.46

　　8 二、非流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì) 171,973,180.34

　　9 長(zhǎng)期股權(quán)投資 138,378,800.00

　　10 固定資產(chǎn) 20,299,878.04

　　11 無形資產(chǎn) 591,768.59

　　12 長(zhǎng)期待攤費(fèi)用 481,690.11

　　13 遞延所得稅資產(chǎn) 12,221,043.60

　　14 三、資產(chǎn)總計(jì) 1,306,048,717.90

　　15 四、流動(dòng)負(fù)債合計(jì) 865,448,786.17

　　16 短期借款 266,398,400.00

　　17 應(yīng)付票據(jù) 90,882,864.83

　　18 應(yīng)付賬款 184,487,646.89

　　19 預(yù)收款項(xiàng) 151,828,578.89

　　20 應(yīng)付職工薪酬 5,727,073.67

　　21 應(yīng)交稅費(fèi) 25,256,476.07

　　22 應(yīng)付利息 540,485.12

　　23 其他應(yīng)付款 140,327,260.70

　　24 五、非流動(dòng)負(fù)債合計(jì) 21,361,366.63

　　25 其他非流動(dòng)負(fù)債 21,361,366.63

　　26 六、負(fù)債總計(jì) 886,810,152.80

　　27 七、凈資產(chǎn) 419,238,565.10

　　如上表，實(shí)際納入本次股權(quán)收購評(píng)估范圍的是：資產(chǎn)總計(jì) 1,306,048,717.90 元，

　　廈門市大學(xué)資產(chǎn)評(píng)估土地房地產(chǎn)估價(jià)有限責(zé)任公司第 26 頁

　　深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司資產(chǎn)評(píng)估說明說明三

　　負(fù)債總計(jì) 886,810,152.80 元，凈資產(chǎn) 419,238,565.10 元。以上納入評(píng)估范圍的資產(chǎn)

　　及負(fù)債已經(jīng)致同會(huì)計(jì)師事務(wù)所審計(jì)，并出具了致同審字(2015)第 351ZA0041 號(hào)無保

　　留意見的《審計(jì)報(bào)告》。

　　2、賬面未記錄的無形資產(chǎn)

　　根據(jù)申報(bào)的材料，本次評(píng)估范圍包括賬面未記錄的無形資產(chǎn)，為被評(píng)估單位

　　所擁有的專利權(quán)。評(píng)估的具體范圍以被評(píng)估單位提供的各類資產(chǎn)評(píng)估申報(bào)表為基

　　礎(chǔ)，凡列入表內(nèi)并經(jīng)核實(shí)的資產(chǎn)均在本次評(píng)估范圍之內(nèi)。納入本次評(píng)估范圍的資

　　產(chǎn)與委托評(píng)估時(shí)確立的資產(chǎn)范圍一致（詳見評(píng)估明細(xì)表）。

　　在評(píng)估范圍中，主要資產(chǎn)包括：

　　1、固定資產(chǎn)

　　列入本次評(píng)估范圍的固定資產(chǎn)為機(jī)器設(shè)備、車輛及電子設(shè)備。機(jī)器設(shè)備主要

　　包括示波器、高溫老化房、繼電保護(hù)測(cè)試儀、高低溫濕熱試驗(yàn)箱等生產(chǎn)設(shè)備；車

　　輛主要包括大眾帕薩特轎車、大眾捷達(dá)轎車、奧迪轎車、寶馬轎車等；電子設(shè)備

　　主要為辦公所需的電腦以及辦公家具等，至評(píng)估基準(zhǔn)日均能正常使用，保養(yǎng)正常。

　　2、各項(xiàng)往來款

　　主要包括應(yīng)收款（主要為應(yīng)收貨款），預(yù)收賬款（主要為預(yù)收的貨款），應(yīng)付

　　賬款（主要為應(yīng)付的供應(yīng)商貨款），其他應(yīng)收款。

　　二、實(shí)物資產(chǎn)的分布情況及特點(diǎn)

　　評(píng)估范圍內(nèi)實(shí)物資產(chǎn)主要為深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司所屬的固定資

　　產(chǎn)及存貨。

　　列入本次評(píng)估范圍的固定資產(chǎn)為機(jī)器設(shè)備、車輛及電子設(shè)備。機(jī)器設(shè)備主要

　　包括示波器、高溫老化房、繼電保護(hù)測(cè)試儀、高低溫濕熱試驗(yàn)箱等生產(chǎn)設(shè)備，存

　　放于被評(píng)估單位租用的生產(chǎn)場(chǎng)所；車輛主要包括大眾帕薩特轎車、大眾捷達(dá)轎車、

　　奧迪轎車、寶馬轎車等；電子設(shè)備主要為辦公所需的電腦以及辦公家具等，至評(píng)

　　估基準(zhǔn)日均能正常使用，保養(yǎng)正常，存放于被評(píng)估單位的辦公場(chǎng)所。

　　列入本次評(píng)估范圍的存貨為原材料、委托加工物資、產(chǎn)成品（庫存商品）、

　　廈門市大學(xué)資產(chǎn)評(píng)估土地房地產(chǎn)估價(jià)有限責(zé)任公司第 27 頁

　　深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司資產(chǎn)評(píng)估說明說明三

　　在產(chǎn)品（自制半成品）、發(fā)出商品。原材料主要為線纜、模擬器、模擬開關(guān)、SDRAM、

　　二極管等。委托加工物資主要為運(yùn)算放大器、集成電路、三端穩(wěn)壓器等。產(chǎn)成品

　　主要為華為傳輸、服務(wù)器、華為服務(wù)、交換機(jī)設(shè)備及配件、華為交換機(jī)、華為設(shè)

　　備整進(jìn)整出、UPS 產(chǎn)品、以太網(wǎng)交換機(jī)及配件等。在產(chǎn)品主要為智能配網(wǎng)終端開

　　出板、充電樁 M1 卡讀卡器裸機(jī)、分流器采樣型 16 路光伏匯流監(jiān)測(cè)單元裸機(jī)、國

　　網(wǎng)集中器核心板等。發(fā)出商品主要為機(jī)柜、智能開關(guān)、匯流箱等。

　　三、無形資產(chǎn)情況

　　1、賬面已記錄的無形資產(chǎn)情況

　　賬面已記錄的無形資產(chǎn)包括用友企業(yè)管理軟件、防火墻、用友 ERP 軟件

　　OA 軟件系統(tǒng)、FLOEFD 熱仿真軟件等一些辦公軟件。

　　2、賬面未記錄的無形資產(chǎn)情況

　　賬面未記錄的無形資產(chǎn)，主要為被評(píng)估單位所擁有的專利權(quán)。

　　四、表外資產(chǎn)情況

　　根據(jù)深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司申報(bào)的資料，本次評(píng)估范圍沒有涉及表

　　外資產(chǎn)及其他表外項(xiàng)目。

　　五、引用其他機(jī)構(gòu)報(bào)告結(jié)論的情況

　　不存在引用其他機(jī)構(gòu)出具的報(bào)告結(jié)論之情形。

　　廈門市大學(xué)資產(chǎn)評(píng)估土地房地產(chǎn)估價(jià)有限責(zé)任公司第 28 頁

　　深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司資產(chǎn)評(píng)估說明說明三

　　說明三：資產(chǎn)評(píng)估說明

　　說明三第二部分：資產(chǎn)核實(shí)情況總體說明

　　廈門市大學(xué)資產(chǎn)評(píng)估土地房地產(chǎn)估價(jià)有限責(zé)任公司第 29 頁

　　深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司資產(chǎn)評(píng)估說明說明三

　　資產(chǎn)核實(shí)情況總體說明

　　一、資產(chǎn)核實(shí)的組織、實(shí)施時(shí)間和過程

　　接受福建中能電氣股份有限公司的評(píng)估委托后，廈門市大學(xué)資產(chǎn)評(píng)估土地房

　　地產(chǎn)估價(jià)有限責(zé)任公司根據(jù)深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司提供的資產(chǎn)評(píng)估申報(bào)

　　表，成立了以現(xiàn)場(chǎng)項(xiàng)目負(fù)責(zé)人為主的評(píng)估工作組，制定了詳細(xì)的資產(chǎn)核實(shí)計(jì)劃，

　　分成流動(dòng)資產(chǎn)組、設(shè)備組等多個(gè)評(píng)估工作小組，分別進(jìn)行資產(chǎn)核實(shí)。評(píng)估工作組

　　的資產(chǎn)核實(shí)工作從 2015 年 7 月 28 日開始，8 月上旬結(jié)束。

　　資產(chǎn)核實(shí)的主要步驟如下：

　　1、指導(dǎo)企業(yè)相關(guān)人員清查資產(chǎn)與收集準(zhǔn)備資料

　　先期派遣人員，指導(dǎo)企業(yè)相關(guān)的財(cái)務(wù)與資產(chǎn)管理人員按照評(píng)估機(jī)構(gòu)提供的“評(píng)

　　估申報(bào)明細(xì)表”“資產(chǎn)調(diào)查表”及其填寫要求、資料清單，細(xì)致準(zhǔn)確的登記填報(bào)，對(duì)

　　被評(píng)估資產(chǎn)的產(chǎn)權(quán)歸屬證明文件和反映性能、狀態(tài)、經(jīng)濟(jì)技術(shù)指標(biāo)等情況的文件

　　資料進(jìn)行收集。

　　2、初步審查被評(píng)估單位提供的評(píng)估申報(bào)明細(xì)表

　　評(píng)估人員通過翻閱有關(guān)資料，了解各自評(píng)估具體范圍及對(duì)象。然后仔細(xì)閱讀

　　申報(bào)表，初步檢查有無填項(xiàng)不全、資產(chǎn)項(xiàng)目不明確，并根據(jù)經(jīng)驗(yàn)及掌握的有關(guān)資

　　料，檢查申報(bào)表有無漏項(xiàng)等。

　　3、現(xiàn)場(chǎng)實(shí)地察看

　　依據(jù)資產(chǎn)評(píng)估申報(bào)明細(xì)表，對(duì)申報(bào)資產(chǎn)進(jìn)行現(xiàn)場(chǎng)察看。針對(duì)不同的資產(chǎn)性質(zhì)

　　及特點(diǎn)，采取不同的察看方法。在現(xiàn)場(chǎng)察看過程中，針對(duì)資產(chǎn)申報(bào)評(píng)估明細(xì)表中

　　不同的資產(chǎn)性質(zhì)及特點(diǎn)，采取逐項(xiàng)核實(shí)或抽查的方法進(jìn)行現(xiàn)場(chǎng)察看，并對(duì)資產(chǎn)的

　　實(shí)際運(yùn)行狀況進(jìn)行認(rèn)真觀察和記錄。通過與設(shè)備管理人員和操作人員的廣泛交流，

　　了解設(shè)備的購臵日期，產(chǎn)地，比較充分地了解了設(shè)備的歷史變更及運(yùn)行情況；對(duì)

　　存貨，采用監(jiān)盤方式進(jìn)行核實(shí)，并了解存貨管理情況，存貨中滯銷情況。

　　4、補(bǔ)充、修改和完善評(píng)估申報(bào)表

　　廈門市大學(xué)資產(chǎn)評(píng)估土地房地產(chǎn)估價(jià)有限責(zé)任公司第 30 頁

　　深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司資產(chǎn)評(píng)估說明說明三

　　根據(jù)現(xiàn)場(chǎng)實(shí)地察看結(jié)果，進(jìn)一步完善評(píng)估申報(bào)表，以做到“表”“實(shí)”相符。

　　5、核實(shí)產(chǎn)權(quán)證明文件

　　對(duì)納入本次評(píng)估范圍的設(shè)備等固定資產(chǎn)進(jìn)行核實(shí)，以了解評(píng)估對(duì)象的法律權(quán)

　　屬情況。具體是獲取設(shè)備的合同及入賬發(fā)票。

　　各項(xiàng)資產(chǎn)的核實(shí)方法和過程，詳見“評(píng)估技術(shù)說明”中的有關(guān)內(nèi)容。

　　二、影響資產(chǎn)核實(shí)的事項(xiàng)及處理方法

　　無

　　三、資產(chǎn)核實(shí)結(jié)論

　　1、經(jīng)核實(shí)，列入本次評(píng)估范圍的深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司的賬面資產(chǎn)、

　　負(fù)債價(jià)值為：

　　金額單位：人民幣元

　　序號(hào) 科目名稱賬面價(jià)值

　　1 一、流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì) 1,134,075,537.56

　　2 貨幣資金 81,191,886.50

　　3 應(yīng)收票據(jù) 1,366,000.00

　　4 應(yīng)收賬款 561,118,032.04

　　5 預(yù)付款項(xiàng) 47,339,018.12

　　6 其他應(yīng)收款 41,920,225.44

　　7 存貨 401,140,375.46

　　8 二、非流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì) 171,973,180.34

　　9 長(zhǎng)期股權(quán)投資 138,378,800.00

　　10 固定資產(chǎn) 20,299,878.04

　　11 無形資產(chǎn) 591,768.59

　　12 長(zhǎng)期待攤費(fèi)用 481,690.11

　　13 遞延所得稅資產(chǎn) 12,221,043.60

　　14 三、資產(chǎn)總計(jì) 1,306,048,717.90

　　15 四、流動(dòng)負(fù)債合計(jì) 865,448,786.17

　　16 短期借款 266,398,400.00

　　17 應(yīng)付票據(jù) 90,882,864.83

　　18 應(yīng)付賬款 184,487,646.89

　　19 預(yù)收款項(xiàng) 151,828,578.89

　　20 應(yīng)付職工薪酬 5,727,073.67

　　21 應(yīng)交稅費(fèi) 25,256,476.07

　　22 應(yīng)付利息 540,485.12

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　　23 其他應(yīng)付款 140,327,260.70

　　24 五、非流動(dòng)負(fù)債合計(jì) 21,361,366.63

　　25 其他非流動(dòng)負(fù)債 21,361,366.63

　　26 六、負(fù)債總計(jì) 886,810,152.80

　　27 七、凈資產(chǎn) 419,238,565.10

　　以上納入評(píng)估范圍的資產(chǎn)及負(fù)債已經(jīng)致同會(huì)計(jì)師事務(wù)所審計(jì)，并出具了致同

　　審字(2015)第 351ZA0041 號(hào)無保留意見的《審計(jì)報(bào)告》。

　　核實(shí)結(jié)果與被評(píng)估單位賬面記錄一致。

　　2、列入本次評(píng)估范圍的資產(chǎn)產(chǎn)權(quán)清晰、無糾紛。

　　以上資產(chǎn)核實(shí)結(jié)論已與委托方取得一致意見。

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　　說明三：資產(chǎn)評(píng)估說明

　　說明三第三部分：評(píng)估方法的選擇

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　　評(píng)估方法的選擇

　　一、評(píng)估方法的選擇

　　企業(yè)價(jià)值評(píng)估基本方法包括市場(chǎng)法、收益法和資產(chǎn)基礎(chǔ)法。在企業(yè)價(jià)值評(píng)估

　　中，應(yīng)當(dāng)根據(jù)評(píng)估對(duì)象、價(jià)值類型、資料收集情況等相關(guān)條件，分析收益法、市

　　場(chǎng)法和資產(chǎn)基礎(chǔ)法三種資產(chǎn)評(píng)估基本方法的適用性，恰當(dāng)選擇一種或多種資產(chǎn)評(píng)

　　估基本方法。企業(yè)價(jià)值評(píng)估中的收益法，是指通過將被評(píng)估企業(yè)預(yù)期收益資本化

　　或折現(xiàn)以確定評(píng)估對(duì)象價(jià)值的評(píng)估思路，它是從決定資產(chǎn)現(xiàn)行公平市場(chǎng)價(jià)值的基

　　本依據(jù)――資產(chǎn)的預(yù)期獲利能力的角度評(píng)價(jià)資產(chǎn)，從理論上講，收益法的評(píng)估結(jié)

　　論具有較好的可靠性和說服力。企業(yè)價(jià)值評(píng)估中的市場(chǎng)法，是指將評(píng)估對(duì)象與參

　　考企業(yè)、在市場(chǎng)上已有交易案例的企業(yè)、股東權(quán)益、證券等權(quán)益性資產(chǎn)進(jìn)行比較

　　以確定評(píng)估對(duì)象價(jià)值的評(píng)估思路，它具有評(píng)估角度和評(píng)估途徑直接，評(píng)估過程直

　　觀，評(píng)估數(shù)據(jù)直接取材于市場(chǎng)，評(píng)估結(jié)果說服力強(qiáng)的特點(diǎn)。資產(chǎn)基礎(chǔ)法是指在合

　　理評(píng)估企業(yè)各項(xiàng)資產(chǎn)價(jià)值和負(fù)債的基礎(chǔ)上確定評(píng)估對(duì)象價(jià)值的評(píng)估思路，它是從

　　資產(chǎn)重臵的角度間接地評(píng)價(jià)資產(chǎn)的現(xiàn)行公平市場(chǎng)價(jià)值。

　　根據(jù)本次評(píng)估的評(píng)估對(duì)象、價(jià)值類型、資料收集情況等相關(guān)條件，本次評(píng)估

　　選擇并使用的主要評(píng)估方法是：資產(chǎn)基礎(chǔ)法、收益法。

　　本次未選用市場(chǎng)法進(jìn)行評(píng)估。原因如下：市場(chǎng)法中常用的兩種具體方法是參

　　考企業(yè)法和并購案例比較法。根據(jù)《評(píng)估準(zhǔn)則——企業(yè)價(jià)值》，選用市場(chǎng)法對(duì)企業(yè)

　　價(jià)值進(jìn)行評(píng)估的重要前提，是市場(chǎng)上能找到一定數(shù)量的具有可比性的參照企業(yè)，

　　并能獲取這些參照企業(yè)的市場(chǎng)交易價(jià)格及其財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，通過分析研究、比較、修

　　正被評(píng)估單位的相關(guān)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，在此基礎(chǔ)上確定被評(píng)估企業(yè)的價(jià)值比率，并通過

　　這些價(jià)值比率得到被評(píng)估企業(yè)的評(píng)估價(jià)值。本次評(píng)估雖然能夠找到與被評(píng)估單位

　　具有可比性的上市公司，但由于評(píng)估基準(zhǔn)日近期股價(jià)波動(dòng)呈現(xiàn)較大的波動(dòng)性，且

　　政府干預(yù)預(yù)期較為強(qiáng)烈，導(dǎo)致上市公司的股價(jià)確定因素復(fù)雜化且難以合理修正。

　　因此，本次評(píng)估不選用市場(chǎng)法進(jìn)行評(píng)估。

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　　二、評(píng)估方法介紹

　　1、收益法是本著收益還原的思路對(duì)企業(yè)的整體資產(chǎn)進(jìn)行評(píng)估，即把企業(yè)未來

　　經(jīng)營(yíng)中預(yù)計(jì)的凈收益還原為基準(zhǔn)日的資本額或投資額。具體評(píng)估辦法是通過估算

　　被評(píng)估資產(chǎn)在未來的的預(yù)期收益，并采用適當(dāng)?shù)恼郜F(xiàn)率或資本化率折現(xiàn)成基準(zhǔn)日

　　的現(xiàn)值，然后累加求和，得出被評(píng)估資產(chǎn)的評(píng)估值。在收益法評(píng)估中，被評(píng)估資

　　產(chǎn)的內(nèi)涵和運(yùn)用的收益以及資本化率的取值是一致的。本次評(píng)估的基本思路是以

　　企業(yè)自由現(xiàn)金流折現(xiàn)模型為主要評(píng)估方法：根據(jù)對(duì)被評(píng)估單位未來狀況和經(jīng)營(yíng)成

　　果的預(yù)測(cè)，計(jì)算出 2015 年 5 月 31 日后各期的公司現(xiàn)金流，進(jìn)行折現(xiàn)，并加上非

　　經(jīng)營(yíng)性或溢余資產(chǎn)（減負(fù)債）后減去付息負(fù)債得出股東權(quán)益價(jià)值的評(píng)估結(jié)果。對(duì)

　　企業(yè)未來盈利的預(yù)測(cè)采用分段模型，本次預(yù)測(cè)時(shí)，深圳金宏威收益以 2015 年至 2020

　　年為預(yù)測(cè)期，2020 年之后為穩(wěn)定期。

　　本次評(píng)估的基本模型為：

　　FCFFn FCFFn

　　EV D

　　(1 WACC ) n

　　WACC g 1 WACC n

　　其中：

　　EV －股東全部權(quán)益價(jià)值；

　　FCFFn －預(yù)期第n年的企業(yè)自由現(xiàn)金流；

　　WACC －加權(quán)平均資本成本；

　　g －企業(yè)長(zhǎng)期增長(zhǎng)率

　　D —付息負(fù)債

　　2、資產(chǎn)基礎(chǔ)法是指在合理評(píng)估企業(yè)各項(xiàng)資產(chǎn)價(jià)值和負(fù)債的基礎(chǔ)上確定評(píng)估對(duì)

　　象價(jià)值的評(píng)估思路。評(píng)估中在假設(shè)深圳市金宏威技術(shù)股份有限公司持續(xù)經(jīng)營(yíng)的前

　　提下，采用與企業(yè)各項(xiàng)資產(chǎn)和負(fù)債相適應(yīng)的具體評(píng)估方法分別對(duì)深圳市金宏威技

　　術(shù)股份有限公司的各項(xiàng)資產(chǎn)及負(fù)債進(jìn)行評(píng)估，以評(píng)估后的總資產(chǎn)減去總負(fù)債確定

　　企業(yè)股東全部權(quán)益評(píng)估價(jià)值。

　　股東全部權(quán)益價(jià)值=各單項(xiàng)資產(chǎn)評(píng)估值之和-各項(xiàng)負(fù)債評(píng)估值之和

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　　說明三：資產(chǎn)評(píng)估說明

　　說明三第五部分：資產(chǎn)基礎(chǔ)法評(píng)估技術(shù)說明

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　　第一、流動(dòng)資產(chǎn)評(píng)估技術(shù)說明

　　一、評(píng)估范圍

　　評(píng)估范圍為深圳金宏威科技股份有限公司申報(bào)評(píng)估的各項(xiàng)流動(dòng)資產(chǎn)，具體包

　　括貨幣資金、應(yīng)收票據(jù)、應(yīng)收賬款、預(yù)付賬款、其他應(yīng)收款、存貨。

　　二、評(píng)估過程

　　1、根據(jù)企業(yè)填報(bào)的流動(dòng)資產(chǎn)評(píng)估申報(bào)表，與企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表進(jìn)行核對(duì)，明確需

　　進(jìn)行評(píng)估的流動(dòng)資產(chǎn)的具體內(nèi)容。

　　2、根據(jù)企業(yè)填報(bào)的流動(dòng)資產(chǎn)評(píng)估申報(bào)表，到現(xiàn)場(chǎng)進(jìn)行賬務(wù)核對(duì)，原始憑證的

　　查驗(yàn)，對(duì)實(shí)物類流動(dòng)資產(chǎn)進(jìn)行盤點(diǎn)、對(duì)資產(chǎn)狀況進(jìn)行調(diào)查核實(shí)。

　　3、收集整理與相關(guān)文件、資料并取得資產(chǎn)現(xiàn)行價(jià)格資料。

　　4、在賬務(wù)核對(duì)清晰、情況了解清楚并已收集到評(píng)估所需的資料的基礎(chǔ)上分別

　　評(píng)定估算。

　　三、評(píng)估方法

　　（一）貨幣資金評(píng)估：

　　貨幣資金包括現(xiàn)金、銀行存款。貨幣資金的賬面金額為 81,191,886.50 元。

　　現(xiàn)金存放于公司財(cái)務(wù)部。對(duì)現(xiàn)金進(jìn)行核實(shí)，由被評(píng)估單位出納員全額盤點(diǎn)，

　　企業(yè)財(cái)務(wù)負(fù)責(zé)人與評(píng)估人員同時(shí)在現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)盤，同時(shí)，獲取被評(píng)估單位出納員簽署

　　的《出納員聲明書》。之后，核對(duì)由出納員提供的現(xiàn)金日記賬，數(shù)字相符后，由出

　　納員填寫從基準(zhǔn)日到核實(shí)盤點(diǎn)日之間賬目紀(jì)錄的借貸方數(shù)據(jù)，進(jìn)行推算。評(píng)估人

　　員進(jìn)行復(fù)核，確認(rèn)與評(píng)估基準(zhǔn)日申報(bào)數(shù)額一致，按核實(shí)推算與基準(zhǔn)日相符的現(xiàn)金

　　額作為評(píng)估值。

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　　對(duì)銀行存款，查閱了銀行對(duì)賬單、銀行余額調(diào)節(jié)表。對(duì)金額較大的銀行存款

　　進(jìn)行了函證。經(jīng)核實(shí)，金額無誤。

　　其他貨幣資金賬面價(jià)值為 46,889,242.79 元，主要為銀行保證金，我們查閱并

　　獲取了銀行對(duì)賬單，核查結(jié)果與賬面價(jià)值相符。

　　貨幣資金的評(píng)估值為 81,191,886.50 元，無評(píng)估增減值。

　　（二）應(yīng)收票據(jù)的評(píng)估：

　　應(yīng)收票據(jù)具體為銀行承兌匯票，評(píng)估時(shí)已查閱票據(jù)憑證，監(jiān)盤部分票據(jù)，并

　　對(duì)相關(guān)做賬記錄及合同進(jìn)行核實(shí)，經(jīng)核實(shí)，金額無誤。

　　經(jīng)評(píng)估，應(yīng)收票據(jù)的評(píng)估值為 1,366,000.00 元，無評(píng)估增減值。

　　（三）應(yīng)收賬款

　　應(yīng)收賬款主要為應(yīng)收貨款，賬面金額為 629,143,882.32 元，計(jì)提的壞賬準(zhǔn)備

　　68,025,850.29 元，賬面凈值為 561,118,032.04。我們查閱了部分憑證，獲取了銷售合

　　同等資料。

　　評(píng)估人員在對(duì)應(yīng)收款項(xiàng)核實(shí)無誤的基礎(chǔ)上，借助于歷史資料和現(xiàn)在調(diào)查了解

　　的情況，具體分析數(shù)額、欠款時(shí)間和原因、款項(xiàng)回收情況、欠款人資金、信用、

　　經(jīng)營(yíng)管理現(xiàn)狀等，應(yīng)收賬款采用個(gè)別認(rèn)定和賬齡分析的方法估計(jì)評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)損失。

　　對(duì)關(guān)聯(lián)方的往來款項(xiàng)，評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)壞賬損失的可能性為 0；采用賬齡分析方法時(shí)，

　　對(duì)外部單位發(fā)生時(shí)間 1 年以內(nèi)的發(fā)生評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)壞賬損失的可能性為 5%；發(fā)生時(shí)間

　　1～2 年的發(fā)生評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)壞賬損失的可能性為 10%；發(fā)生時(shí)間 2～3 年的發(fā)生評(píng)估風(fēng)

　　險(xiǎn)壞賬損失的可能性為 20%；發(fā)生時(shí)間在 3 年以上的的發(fā)生評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)壞賬損失的

　　可能性為 100%。

　　按以上標(biāo)準(zhǔn)，確定評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)損失為 68,025,850.29 元，以應(yīng)收賬款合計(jì)減去評(píng)

　　估風(fēng)險(xiǎn)損失后的金額確定評(píng)估值。

　　應(yīng)收賬款壞賬準(zhǔn)備的計(jì)提方法為賬齡分析法，其賬面余額為 68,025,850.29

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　　元。應(yīng)收賬款壞賬準(zhǔn)備的評(píng)估值按零值確定。

　　經(jīng)評(píng)估，應(yīng)收賬款評(píng)估值為 561,118,032.04 元，評(píng)估無增減值。

　　（四）預(yù)付賬款

　　預(yù)付賬款主要為預(yù)先支付的貨款和工程設(shè)備款，賬面金額為 47,339,018.12 元。

　　我們抽取和查閱了金額較大的憑證，獲取產(chǎn)品買賣合同等資料。

　　評(píng)估人員查閱了相關(guān)材料采購合同或供貨協(xié)議，了解了評(píng)估基準(zhǔn)日至評(píng)估現(xiàn)

　　場(chǎng)作業(yè)日期間已接受的服務(wù)和收到的貨物情況。未發(fā)現(xiàn)供貨單位有破產(chǎn)、撤銷或

　　不能按合同規(guī)定按時(shí)提供貨物或勞務(wù)等情況，未來能夠?qū)崿F(xiàn)相應(yīng)的資產(chǎn)或權(quán)益，

　　故以核實(shí)后賬面值作為評(píng)估值。

　　經(jīng)評(píng)估，預(yù)付賬款評(píng)估值為 47,339,018.12 元，評(píng)估未發(fā)生增減值。

　　（五）其他應(yīng)收款

　　其他應(yīng)收款主要為備用金、投標(biāo)保證金、押金和貨款，賬面金額為

　　49,551,524.98 元，計(jì)提的壞賬準(zhǔn)備 7,631,299.54 元，賬面凈值 41,920,225.44 元。我

　　們查閱了金額較大的幾筆其他應(yīng)收款，獲取了憑證、付款審批單、電子銀行付款

　　回單等資料。

　　評(píng)估人員在對(duì)其他應(yīng)收款核實(shí)無誤的基礎(chǔ)上，借助于歷史資料和現(xiàn)在調(diào)查了

　　解的情況，具體分析數(shù)額、欠款時(shí)間和原因、款項(xiàng)回收情況、欠款人資金、信用、

　　經(jīng)營(yíng)管理現(xiàn)狀等。其他應(yīng)收款采用個(gè)別認(rèn)定和賬齡分析的方法確定評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)損失

　　進(jìn)行評(píng)估。

　　對(duì)關(guān)聯(lián)方往來等有充分理由相信全部能收回的，評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)損失為 0%。

　　對(duì)有確鑿證據(jù)表明款項(xiàng)不能收回的，評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)損失為 100%。

　　對(duì)很可能收不回部分款項(xiàng)的，且難以確定收不回賬款數(shù)額的，按財(cái)會(huì)上計(jì)算

　　壞賬準(zhǔn)備的方法，根據(jù)賬齡和歷史回款分析估計(jì)出評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)損失。根據(jù)評(píng)估人員

　　對(duì)債務(wù)單位的分析了解、賬齡分析、并結(jié)合專業(yè)判斷等綜合確定，賬齡 1 年以內(nèi)

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　　（含 1 年）為 5%，1～2 年（含 2 年）為 10%，2～3 年（含 3 年）為 20%，3 年以

　　上為 100%。

　　其他應(yīng)收款壞賬準(zhǔn)備的計(jì)提方法為賬齡分析法，其賬面余額為 7,631,299.54

　　元。其他應(yīng)收款壞賬準(zhǔn)備的評(píng)估值按零值確定。

　　經(jīng)評(píng)估，其他應(yīng)收款評(píng)估值為 41,920,225.44 元，評(píng)估無增減值。

　　（六）存貨：

　　1、列入本次評(píng)估范圍的存貨為原材料、委托加工物資、產(chǎn)成品（庫存商品）、

　　在產(chǎn)品（自制半成品）、發(fā)出商品。

　　1、原材料

　　原材料主要為線纜、模擬器、模擬開關(guān)、SDRAM、二極管等，賬面價(jià)值為

　　27,389,847.15 元。原材料的取得方式為購買所得，其賬面價(jià)值由購買價(jià)構(gòu)成。

　　原材料主要存放于廠部，存放較為集中，企業(yè)對(duì)其管理較為有序。

　　對(duì)原材料的數(shù)量，采用抽查盤點(diǎn)的方式進(jìn)行核實(shí)，然后獲取評(píng)估基準(zhǔn)日至現(xiàn)

　　場(chǎng)盤點(diǎn)日期間的原材料出庫數(shù)量和入庫數(shù)量，進(jìn)行推算，得出評(píng)估基準(zhǔn)日的實(shí)際

　　數(shù)量。抽查盤點(diǎn)的原材料的實(shí)際數(shù)量與評(píng)估基準(zhǔn)日賬面數(shù)量相符。

　　原材料的評(píng)估值根據(jù)評(píng)估基準(zhǔn)日客觀市場(chǎng)價(jià)格進(jìn)行確定。因賬面原材料大部

　　分屬近期購入，其賬面金額基本上能反映評(píng)估基準(zhǔn)日的客觀市場(chǎng)價(jià)格。因此，原

　　材料的評(píng)估值按核實(shí)后的賬面值確定，其中部分原材料賬面價(jià)值由于結(jié)算原因?qū)?

　　致為負(fù)數(shù)，本次評(píng)估設(shè)定該部分原材料評(píng)估值為零。

　　經(jīng)評(píng)估，原材料評(píng)估值為 28,413,048.81 元，評(píng)估增值 1,023,201.66 元。

　　2、委托加工物資

　　委托加工物資主要為運(yùn)算放大器、集成電路、三端穩(wěn)壓器等，賬面價(jià)值為

　　19,200,574.91 元。委托加工物資取得方式為外購，賬面價(jià)值由材料款構(gòu)成

　　委托加工物資主要存放于委托加工單位，因受客觀條件約束，評(píng)估人員無法

　　到達(dá)現(xiàn)場(chǎng)進(jìn)行查看。

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　　對(duì)委托加工物資的數(shù)量，采用獲取和查閱委托加工合同和發(fā)貨清單的方式進(jìn)

　　行核實(shí)。由于該公司委托加工物資均屬近期發(fā)出，其賬面金額基本上能反映評(píng)估

　　基準(zhǔn)日的客觀市場(chǎng)價(jià)格。因此，委托加工物資的評(píng)估值按核實(shí)后的賬面值確定，

　　其中部分物資賬面價(jià)值由于結(jié)算原因?qū)е聻樨?fù)數(shù)，本次評(píng)估設(shè)定該部分物資評(píng)估

　　值為零。。

　　經(jīng)評(píng)估，委托加工物資的評(píng)估值為 19,517,363.21 元，評(píng)估增值 316,788.30 元。

　　3、產(chǎn)成品

　　產(chǎn)成品主要為華為傳輸、服務(wù)器、華為服務(wù)、交換機(jī)設(shè)備及配件、華為交換

　　機(jī)、華為設(shè)備整進(jìn)整出、UPS 產(chǎn)品、以太網(wǎng)交換機(jī)及配件等，賬面價(jià)值為

　　133,825,846.44 元。產(chǎn)成品取得方式為生產(chǎn)及委托外部加工，賬面價(jià)值由材料、人

　　工、設(shè)備廠房折舊、加工款等構(gòu)成。

　　產(chǎn)成品主要為與客戶簽訂的服務(wù)方案、技術(shù)合同、網(wǎng)絡(luò)配件等，企業(yè)對(duì)其管

　　理較為有序。

　　對(duì)產(chǎn)成品的數(shù)量，采用查閱合同和抽查盤點(diǎn)實(shí)物的方式進(jìn)行核實(shí)，抽查盤點(diǎn)

　　的產(chǎn)成品為包括華為傳輸、交換機(jī)設(shè)備、路由器設(shè)備等，然后，獲取評(píng)估基準(zhǔn)日

　　至現(xiàn)場(chǎng)盤點(diǎn)日期間的產(chǎn)成品出庫數(shù)量和入庫數(shù)量，進(jìn)行推算，得出評(píng)估基準(zhǔn)日的

　　實(shí)際數(shù)量。抽查盤點(diǎn)的產(chǎn)成品的實(shí)際數(shù)量與評(píng)估基準(zhǔn)日賬面數(shù)量相符。

　　對(duì)產(chǎn)成品的品質(zhì)，通過獲取入庫單等資料，并向倉庫管理人員進(jìn)行詢問等方

　　式進(jìn)行核實(shí)。經(jīng)核實(shí)，產(chǎn)成品的品質(zhì)合格。

　　評(píng)估人員通過分析被評(píng)估單位產(chǎn)成品的銷售情況，結(jié)合被評(píng)估單位的生產(chǎn)模

　　式，對(duì)產(chǎn)成品的適銷程度進(jìn)行了調(diào)查了解。經(jīng)調(diào)查產(chǎn)成品近期銷售情況良好；

　　產(chǎn)成品主要采用如下方法：

　　評(píng)估人員依據(jù)調(diào)查情況和企業(yè)提供的資料分析，對(duì)于產(chǎn)成品采用成本利潤(rùn)加

　　和法進(jìn)行評(píng)估。

　　產(chǎn)成品評(píng)估值=產(chǎn)成品賬面值*（1+綜合成本利潤(rùn)率）

　　其中：綜合成本利潤(rùn)率=(凈利率-營(yíng)業(yè)外收入*（1-所得稅率）)/產(chǎn)成品成本

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　　綜合成本利潤(rùn)率的確定過程如下：

　　以被評(píng)估單位 2013、2014 年、2015 年 1-5 月份經(jīng)審計(jì)利潤(rùn)表為基礎(chǔ)進(jìn)行計(jì)算

　　項(xiàng) 目 2015 年 1-5 月 2014 年度 2013 年度

　　一、營(yíng)業(yè)收入

　　474,037,910.44 1,048,097,140.10 1,021,367,656.36

　　減：營(yíng)業(yè)成本

　　361,040,597.07 795,867,704.94 757,304,915.27

　　營(yíng)業(yè)稅金

　　及附加 3,552,841.69 5,495,116.53 5,106,710.86

　　銷售費(fèi)用

　　31,404,284.60 75,512,315.35 75,439,680.29

　　管理費(fèi)用

　　30,802,255.29 76,833,318.47 77,768,269.36

　　財(cái)務(wù)費(fèi)用

　　8,501,682.89 27,681,025.74 23,365,891.41

　　資產(chǎn)減值

　　損失 19,318,160.94 16,017,914.91 25,021,449.91

　　加：公允價(jià)值

　　變動(dòng)收益(損失以“-”

　　號(hào)填列）

　　投資收益

　　(損失以“-”號(hào)填列）

　　其中：

　　對(duì)聯(lián)營(yíng)企業(yè)和合營(yíng)

　　企業(yè)的投資收益

　　二、營(yíng)業(yè)利潤(rùn)(損失

　　以“-”號(hào)填列） 19,418,087.96 50,689,744.16 57,360,739.26

　　加：營(yíng)業(yè)外收

　　入 1,690,672.17 7,154,492.16 5,085,887.76

　　其

　　中：非流動(dòng)資產(chǎn)處

　　- - -

　　臵利得

　　減：營(yíng)業(yè)外支

　　出 39,274.00 428,176.83 849,265.89

　　其

　　中：非流動(dòng)資產(chǎn)處

　　臵損失

　　三、利潤(rùn)總額(損失

　　以“-”號(hào)填列） 21,069,486.13 57,416,059.49 61,597,361.13

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　　減：所得稅費(fèi)

　　用 3,204,207.62 12,211,157.66 10,181,644.84

　　四、凈利潤(rùn)(損失以

　　“-”號(hào)填列） 17,865,278.51 45,204,901.83 51,415,716.29

　　綜合成本利潤(rùn)率=（凈利潤(rùn)-營(yíng)業(yè)外收入*（1-所得稅率））/主營(yíng)業(yè)務(wù)成本

　　以 2013 年財(cái)務(wù)報(bào)表為基礎(chǔ)計(jì)算的綜合成本利潤(rùn)率=6.22%。

　　以 2014 年財(cái)務(wù)報(bào)表為基礎(chǔ)計(jì)算的綜合成本利潤(rùn)率= 4.92%。

　　以 2015 年 1-5 月份財(cái)務(wù)報(bào)表為基礎(chǔ)計(jì)算的綜合成本利潤(rùn)率=4.55%。

　　考慮到被距離評(píng)估基準(zhǔn)日時(shí)間越近，企業(yè)的綜合成本利潤(rùn)率水平越能反映出

　　評(píng)估基準(zhǔn)日的實(shí)際水平，因此取 2013 年財(cái)務(wù)報(bào)表計(jì)算的綜合成本利潤(rùn)率權(quán)重為

　　20%，2014 年財(cái)務(wù)報(bào)表計(jì)算的綜合成本利潤(rùn)率權(quán)重為 30%，2015 年 1-5 月份的財(cái)務(wù)

　　報(bào)表權(quán)重為 50%，則綜合成本利潤(rùn)率=4.55%*50%+4.92%*30%+6.22%*20%=4.99%

　　經(jīng)評(píng)估，產(chǎn)成品評(píng)估值為 140,537,080.44 元，評(píng)估增值 6,711,234.00 元，評(píng)估增

　　值的原因是被評(píng)估單位的產(chǎn)成品有一定的利潤(rùn)水平。

　　4、在產(chǎn)品

　　在產(chǎn)品主要為智能配網(wǎng)終端開出板、充電樁 M1 卡讀卡器裸機(jī)、分流器采樣

　　型 16 路光伏匯流監(jiān)測(cè)單元裸機(jī)、國網(wǎng)集中器核心板等，賬面價(jià)值為 17,130,831.83

　　元。在產(chǎn)品取得方式為生產(chǎn)，賬面價(jià)值由材料、人工、設(shè)備廠房折舊等構(gòu)成。

　　在產(chǎn)品主要存放于生產(chǎn)車間內(nèi)，存放較為集中，企業(yè)對(duì)其管理較為有序。

　　對(duì)在產(chǎn)品的數(shù)量，采用抽查盤點(diǎn)的方式進(jìn)行核實(shí)，具體采用實(shí)地盤點(diǎn)的抽樣

　　方式，獲取評(píng)估基準(zhǔn)日至現(xiàn)場(chǎng)盤點(diǎn)日期間的在產(chǎn)品出庫數(shù)量和入庫數(shù)量，進(jìn)行推

　　算，得出評(píng)估基準(zhǔn)日的實(shí)際數(shù)量。抽查盤點(diǎn)的在產(chǎn)的實(shí)際數(shù)量與評(píng)估基準(zhǔn)日賬面

　　數(shù)量相符。

　　經(jīng)評(píng)估，在產(chǎn)品評(píng)估值為 16,210,645.03 元，評(píng)估減值 920,186.80 元。

　　5、發(fā)出商品

　　發(fā)出商品主要為機(jī)柜、智能開關(guān)、匯流箱等，賬面價(jià)值為 209,409,749.30 元。

　　發(fā)出商品取得方式為生產(chǎn)及委托加工，賬面價(jià)值由材料、人工、設(shè)備廠房折舊、

　　加工費(fèi)等構(gòu)成。

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　　對(duì)發(fā)出商品的數(shù)量，采用查閱合同及對(duì)收貨方進(jìn)行函證的方式進(jìn)行核實(shí)。

　　對(duì)發(fā)出商品的品質(zhì)，通過獲取相關(guān)合同和簽收單進(jìn)行核實(shí)，經(jīng)核實(shí)，發(fā)出商

　　品的品質(zhì)合格。

　　發(fā)出商品主要采用如下方法：

　　評(píng)估人員依據(jù)調(diào)查情況和企業(yè)提供的資料分析，對(duì)于發(fā)出商品采用成本利潤(rùn)

　　加和法進(jìn)行評(píng)估。

　　發(fā)出商品評(píng)估值=發(fā)出商品賬面值*（1+綜合成本利潤(rùn)率）

　　其中：綜合成本利潤(rùn)率=(凈利率-營(yíng)業(yè)外收入*（1-所得稅率）)/產(chǎn)成品成本

　　綜合成本利潤(rùn)率的確定過程如下：

　　以被評(píng)估單位 2014 年、2015 年 1-5 月份經(jīng)審計(jì)利潤(rùn)表為基礎(chǔ)進(jìn)行計(jì)算

　　項(xiàng) 目 2015 年 1-5 月 2014 年度 2013 年度

　　一、營(yíng)業(yè)收入

　　474,037,910.44 1,048,097,140.10 1,021,367,656.36

　　減：營(yíng)業(yè)成本

　　361,040,597.07 795,867,704.94 757,304,915.27

　　營(yíng)業(yè)稅金

　　及附加 3,552,841.69 5,495,116.53 5,106,710.86

　　銷售費(fèi)用

　　31,404,284.60 75,512,315.35 75,439,680.29

　　管理費(fèi)用

　　30,802,255.29 76,833,318.47 77,768,269.36

　　財(cái)務(wù)費(fèi)用

　　8,501,682.89 27,681,025.74 23,365,891.41

　　資產(chǎn)減值

　　損失 19,318,160.94 16,017,914.91 25,021,449.91

　　加：公允價(jià)值

　　變動(dòng)收益(損失以“-”

　　號(hào)填列）

　　投資收益

　　(損失以“-”號(hào)填列）

　　其中：

　　對(duì)聯(lián)營(yíng)企業(yè)和合營(yíng)

　　企業(yè)的投資收益

　　二、營(yíng)業(yè)利潤(rùn)(損失

　　以“-”號(hào)填列） 19,418,087.96 50,689,744.16 57,360,739.26

　　廈門市大學(xué)資產(chǎn)評(píng)估土地房地產(chǎn)估價(jià)有限責(zé)任公司第 44 頁